DAC8 自2026年起：新加密貨幣申報義務對德國投資者的真正意義

政府草案於2025年8月15日提出，旨在落實EU指令2023/2226——但對加密貨幣用戶來說，具體會有什麼變化？

2025年8月初，聯邦政府公布了其對DAC8指令的實施草案，該指令旨在提升歐盟範圍內的加密貨幣稅務透明度。透過擬議中的加密資產稅務透明法案(KStTG)，德國將建立一個新的申報標準——不是作為刑事犯罪，而是一種結構化的報告義務，讓稅務機關能更好掌握與稅務相關的交易情況。聯邦中央稅務局(BZSt)將成為歐盟內自動化數據交流的樞紐。

誰需要申報——以及數據會怎麼處理？

KStTG規定加密資產服務提供商——包括交易平台、經紀商和托管服務——必須進行數據收集並每年報告。他們需識別客戶、收集自我聲明、保存相關交易數據，並將資料傳送至BZSt。這些資訊將進入一個歐盟範圍內的交流系統——一個協調的系統，旨在避免雙重課稅並加強打擊逃稅。

具體來說，將收集存量資料(購買、出售、存入與提取交易數據)，以及客戶驗證的基本資料。這聽起來範圍廣泛，但實際上只限於服務提供商的接口：未經中介服務的錢包對錢包轉帳將不在申報範圍內。 只有當涉及需申報的平台——例如從交易所提取到私人錢包——時，才會產生申報義務。DAC8的規則是針對服務提供商，而非你的私鑰。

時程與財務規模：何時會正式實施？

DAC8的義務將於2026年生效，之後將有第一個申報期。直到那時，草案仍需經過立法程序，並建立相關的技術基礎設施。

政府草案也明確量化了行政負擔：

• 經濟界： 一次性合規成本約為930萬歐元，之後每年約27萬歐元的運營費用
• 聯邦政府： 一次性實施成本約為3190萬歐元，持續每年約1050萬歐元
• 公民： 預估一次性花費約234,000工時用於文件整理與資料準備

這些數字顯示：DAC8是一個重大的合規專案，將同時影響市場、監管機構與個人投資者。

相關解讀：DAC8不是——以及它對隱私的影響

常見誤解：DAC8並非監控所有支付流，也不禁止自我托管。它的重點在於對受規範服務的標準化稅務透明。你的個人錢包不會受到DAC8的即時監控。然而：歐盟的規範如MiCA(Markets in Crypto-Assets)、Travel Rule以及DAC8，共同構建了一個提升追蹤能力的架構，針對受規範的交易提供更好的追蹤性。若想完全匿名，必須清楚了解此選擇的法律後果。

投資者實用檢查清單——如何做好準備

1. 整理文件： 收集購買、出售證明、存取與提取證明，以及平台的交易歷史。系統化存放，方便報稅，也讓你更有保障。

2. 慎選平台： 使用受規範的交易所與經紀商，能確保你的資料結構完整、正確，有助於日後審計。

3. 存儲策略： 將交易錢包(短期持有)與長期資產分開。為安全存放，建議使用硬體錢包或專業托管方案。

4. 探索替代方案： 不想直接購買？比特幣ETF與結構性產品提供法律上的明確性，且受既有證券規則管控，較少DAC8的複雜性。

重點總結

DAC8是歐盟對加密貨幣產業追求更高稅務透明度的回應。從2026年起，服務提供商將進行標準化報告——這不是驚喜，而是可預期的合規標準。對你個人投資者來說，最重要的是：完整的文件紀錄、慎選服務商，以及交易與長期存放的明確區隔。 自我托管仍然合法，DAC8並非全面禁令。只要掌握基礎、整理好資料，直到2026年你都已做好準備——並能專注於理解市場、做出明智的決策。