Mutuum Finance Phát Triển Tiến Bộ khi DeFi Lending Protocol Mở Rộng Các Tính Năng Testnet

Mutuum Finance, nền tảng cho vay và vay phi tập trung dựa trên Ethereum, đã phát hành bản cập nhật hàng tuần mới nhất, trình bày tiến trình mới trong lộ trình phát triển của mình. Token gốc của giao thức, MUTM, hiện có giá khoảng 0,04 USD, trong khi dự án báo cáo đã huy động hơn 20,8 triệu USD và thu hút hơn 19.000 người sở hữu trên toàn hệ sinh thái.

Phiên bản V1 của nền tảng hiện đang hoạt động trên Testnet Sepolia, nơi người dùng có thể thử nghiệm các tính năng cốt lõi của giao thức như cho vay, vay và staking trước khi hệ thống chuyển sang môi trường sản xuất đầy đủ trên Ethereum. Môi trường testnet cho phép các nhà phát triển mô phỏng hoạt động thanh khoản và hoàn thiện cơ chế của giao thức trong khi các công cụ và nâng cấp mới được giới thiệu.

Công Cụ Giám Sát Mới Nhằm Cải Thiện Quản Lý Rủi Ro

Trong bản cập nhật hàng tuần chia sẻ trên X, nhóm Mutuum Finance tiết lộ rằng họ đang phát triển các thông báo cảnh báo vị trí nhằm giúp người dùng theo dõi độ an toàn của các vị thế vay của họ. Hệ thống mới này sẽ cho phép người dùng nhận cảnh báo qua email, Telegram hoặc Discord mỗi khi Chỉ số Ổn Định của họ thay đổi hoặc tiếp cận các mức có thể không an toàn.

Nhóm giải thích rằng các cảnh báo này nhằm cung cấp cho người dùng nhiều thời gian hơn để phản ứng nếu điều kiện thị trường thay đổi. Nhận được các thông báo sớm, người vay có thể thực hiện các biện pháp bảo vệ như thêm tài sản thế chấp hoặc trả bớt khoản vay trước khi xảy ra sự kiện thanh lý. Theo các nhà phát triển, bản cập nhật tính năng tiếp theo đã hoàn thành và đang trong quá trình kiểm tra nội bộ trước khi ra mắt công khai.

Vay Một Nhấn Đơn Giản Hóa Cho Vay DeFi

Một tính năng mới được giới thiệu gần đây trên testnet Sepolia là hệ thống vay một nhấn nhằm đơn giản hóa quá trình mở vị thế vay. Trong giao thức, người dùng có thể tiếp cận thanh khoản bằng cách gửi tài sản crypto làm tài sản thế chấp thay vì bán chúng, cho phép vay vốn trong khi vẫn giữ tiếp xúc với tài sản gốc.

Để làm cho quá trình này dễ dàng hơn, hệ thống mới cung cấp các preset vay đã định sẵn thay vì yêu cầu người dùng tính toán thủ công tỷ lệ thế chấp và giới hạn vay. Các preset này gồm Safe, Balanced và Aggressive, mỗi loại đại diện cho mức vay khác nhau so với giới hạn vay trên giá trị của giao thức.

Tùy chọn Safe cho phép người dùng vay dưới mức tối đa đáng kể, tạo ra một khoảng đệm lớn hơn chống lại khả năng thanh lý trong biến động thị trường. Tùy chọn Balanced cung cấp mức vay vừa phải trong khi vẫn duy trì biên độ an toàn hợp lý, còn chế độ Aggressive cho phép vay gần mức tối đa, tăng tính thanh khoản nhưng cũng làm tăng rủi ro thanh lý nếu giá trị tài sản thế chấp giảm.

Ví dụ, nếu người dùng gửi khoảng 2.000 USD Ether làm tài sản thế chấp và giao thức cho phép tỷ lệ vay trên giá trị tối đa là 75%, số tiền vay tối đa sẽ khoảng 1.500 USD. Trong preset Safe, hệ thống có thể tự động hạn chế vay khoảng 900 đến 1.000 USD. Tùy chọn Balanced có thể cho phép vay gần 1.200 USD, trong khi chế độ Aggressive có thể cho phép vay gần 1.400 USD hoặc hơn tùy theo cấu hình.

Hệ Thống Pool Cho Vay Tạo Lợi Nhuận Qua Lãi Suất Người Vay

Phía cho vay của giao thức cho phép người dùng gửi tài sản crypto vào các pool thanh khoản và kiếm thu nhập thụ động từ lãi suất do người vay trả. Khi người tham gia cung cấp các tài sản như stablecoin hoặc Ether, số tiền đó sẽ sẵn sàng cho các người dùng khác muốn vay thanh khoản.

Đổi lại việc cung cấp tài sản, người cho vay nhận được mtTokens đại diện cho phần của họ trong pool thanh khoản và theo dõi lợi nhuận sinh ra theo thời gian. Ví dụ, nếu người dùng gửi 15.000 USD stablecoin vào một pool cho vay có lợi suất trung bình hàng năm khoảng sáu đến bảy phần trăm, vị trí đó có thể tạo ra từ 900 đến 1.050 USD lãi trong một năm, tùy thuộc vào nhu cầu vay và mức sử dụng pool.

Phần Thưởng Staking và Cơ Chế Token Mua và Phân Phối

Testnet Sepolia cũng cho phép người dùng khám phá cách hoạt động của cơ chế staking trong hệ thống. Những người staking mtTokens của họ sẽ đủ điều kiện nhận phần thưởng phân phối bằng token MUTM. Trong phiên bản chính thức của giao thức trong tương lai, hệ thống phần thưởng này dự kiến sẽ hoạt động theo mô hình mua và phân phối.

Theo cơ chế này, một phần phí giao thức thu được từ hoạt động cho vay và các sự kiện thanh lý sẽ được dùng để mua token MUTM từ thị trường mở. Các token này sau đó sẽ được phân phối cho người dùng staking mtTokens, tạo ra một vòng phản hồi giữa việc sử dụng giao thức và phần thưởng token.

Khi quá trình phát triển tiếp tục, Mutuum Finance đang sử dụng môi trường testnet để hoàn thiện hạ tầng cho vay và mở rộng sự tham gia trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung xây dựng trên Ethereum.