Thu nhập ổn định của stablecoin: Hướng dẫn đầy đủ về lợi nhuận thụ động

Stablecoin là gì? Cầu nối dẫn đến thu nhập tiền điện tử ổn định

Stablecoin là một loại tài sản tiền điện tử được thiết kế cẩn thận với mục tiêu cốt lõi là duy trì giá trị tương đối ổn định. Không giống như các tài sản dễ bay hơi như Bitcoin và Ethereum, stablecoin đạt được sự ổn định về giá bằng cách chốt tài sản thực (chẳng hạn như đô la Mỹ, vàng, v.v.). Thiết kế độc đáo này cho phép nó cung cấp cả sự tiện lợi của tiền điện tử và sự biến động của tài sản kỹ thuật số truyền thống.

Sự khác biệt cơ bản giữa stablecoin và các tài sản dễ bay hơi như Bitcoin là chúng được thiết kế đặc biệt để duy trì sự ổn định giá trị. Bất kể thị trường thay đổi như thế nào, stablecoin luôn hướng đến việc duy trì mỏ neo cố định của chúng. Đặc điểm này làm cho stablecoin trở nên lý tưởng để kiếm thu nhập ổn định.

Stablecoin có đáng để đầu tư không? Phối cảnh so sánh

Stablecoin hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tiền điện tử đang tìm kiếm sự ổn định của danh mục đầu tư. Chúng đóng vai trò là liên kết giữa tài chính truyền thống và hệ sinh thái tiền điện tử phi tập trung, cung cấp hỗ trợ mạnh mẽ cho các nhà đầu tư coi trọng khả năng dự đoán và rủi ro thấp hơn.

Stablecoin so với Bitcoin là cốt lõi của chúng

Làm thế nào để stablecoin tạo ra lợi nhuận? Nhiều cách để phân tích

Một cách quan trọng để kiếm lợi nhuận stablecoin là thông qua lãi suất. Các nhà đầu tư có thể kiếm được lợi nhuận lãi suất theo thời gian khi họ nắm giữ hoặc cho vay stablecoin trên các nền tảng tiền điện tử khác nhau hoặc các dịch vụ tài chính phi tập trung. Chọn một nền tảng mang lại lợi nhuận cạnh tranh có thể giúp tối đa hóa những lợi nhuận này.

Cơ chế cốt lõi của lợi suất stablecoin

Stablecoin tạo ra lợi nhuận theo nhiều cách khác nhau, với staking là phương pháp chiếm ưu thế nhất. Người nắm giữ có thể khóa stablecoin trong một khoảng thời gian để đổi lấy lãi suất hoặc phần thưởng. Một số stablecoin được hỗ trợ bởi các tài sản như vàng và các nhà đầu tư có thể hưởng lợi từ hiệu suất của các tài sản cơ bản này.

Đạt thu nhập ổn định từ stablecoin thông qua các nền tảng chính thống

Nhiều nền tảng hệ sinh thái tiền điện tử cung cấp cho các nhà đầu tư những cách thuận tiện và an toàn để tạo ra lợi nhuận từ các quỹ stablecoin. Dưới đây là một số chiến lược lợi nhuận stablecoin phổ biến:

Dịch vụ đặt cược và sản phẩm gửi tiền

Đặt cược tiền điện tử là một trong những cách an toàn và thuận tiện nhất để kiếm thu nhập thụ động từ stablecoin, đặc biệt là đối với các nhà đầu tư thích chiến lược thận trọng. Nhiều nền tảng đã tuyển chọn các dự án bằng chứng cổ phần chất lượng cao để giúp người dùng kiếm lãi bằng cách “đóng băng” tài sản tiền điện tử. Người dùng có thể đặt cược các stablecoin như USDT và USDC thông qua các sản phẩm gửi tiền để kiếm APY cạnh tranh. Tùy thuộc vào thời gian khóa, tỷ lệ hoàn vốn hàng năm sẽ khác nhau. Nhà đầu tư nên thường xuyên xem xét các sản phẩm lợi nhuận và chương trình khuyến mãi có sẵn để nắm bắt cơ hội sinh lời tốt nhất.

Các chương trình cho vay thanh khoản

Cung cấp stablecoin làm thanh khoản cho các nền tảng cho vay là một con đường khác. Người dùng có thể cung cấp các stablecoin chính thống như USDT và USDC cho thị trường cho vay và nhận lợi nhuận dựa trên tỷ lệ hoàn vốn hàng năm hiện tại và điều kiện chu kỳ cho vay. Nhiều nền tảng cung cấp các tính năng tự động gia hạn, cho phép thu nhập lãi suất tự động gộp lại, khuếch đại hơn nữa thu nhập.

Sản phẩm đầu tư có cấu trúc

Đối với các nhà đầu tư thích các chiến lược tích cực hơn, các sản phẩm đầu tư có cấu trúc mang lại lợi nhuận tiềm năng cao hơn. Loại sản phẩm này cho phép các nhà đầu tư sử dụng USDT để tham gia giao dịch phái sinh của các tài sản kỹ thuật số khác nhau, chẳng hạn như mua hoặc bán khống các loại tiền tệ chính thống như BTC và ETH. Bằng cách tận dụng sự biến động của thị trường để tăng trưởng vốn, các sản phẩm này phù hợp với các nhà đầu tư có thể chấp nhận rủi ro cao hơn nhưng không muốn giao dịch thủ công.

Chiến lược chênh lệch giá

Trong các thị trường ngang hàng khác nhau, các nhà giao dịch hiểu biết có thể theo dõi chênh lệch giá mua-bán của stablecoin. Với đủ thanh khoản và phí giao dịch thấp, nhà đầu tư có thể kinh doanh chênh lệch giá bằng cách mua thấp và bán cao.

Đối với các nhà giao dịch nâng cao, bạn cũng có thể chú ý đến sự thay đổi tỷ giá hối đoái giữa các stablecoin khác nhau như USDT và USDC. Trong một số trường hợp hiếm hoi, stablecoin có thể tạm thời lệch khỏi giá cố định do tâm lý thị trường hoặc tin tức quan trọng. Hiểu được những động lực giá này, các nhà đầu tư có thể hưởng lợi từ sự khác biệt về giá trị tương đối giữa hai stablecoin.

Bắt đầu đầu tư Stablecoin: Tùy chọn và chiến lược

Đầu tư stablecoin yêu cầu chọn một nền tảng hoặc sàn giao dịch mang lại lợi nhuận cạnh tranh, an toàn và thân thiện với môi trường. Tập trung vào các stablecoin đáng tin cậy nhất trên thị trường để hiểu các chỉ số chính của chúng. Đảm bảo rằng nền tảng đã chọn có danh tiếng tốt và trình độ quy định, có thể giảm đáng kể rủi ro đầu tư.

Các stablecoin chính thống cần theo dõi vào năm 2025

Dây buộc (USDT)

Tether (USDT) là một trong những stablecoin nổi tiếng nhất và lớn nhất trên thị trường. Việc chốt của nó với đô la Mỹ có nghĩa là mỗi mã thông báo Tether đang lưu hành được hỗ trợ bởi dự trữ đô la bằng nhau. Thiết kế này cung cấp mức độ ổn định giá trị cao, loại bỏ rủi ro biến động phổ biến với các tài sản tiền điện tử truyền thống. Bằng cách sử dụng Tether trên các nền tảng dựa trên lợi nhuận hoặc thông qua các dịch vụ cho vay tiền điện tử, các nhà đầu tư có thể kiếm được nguồn thu nhập thụ động ổn định.

Đồng USD (USDC)

USD Coin (USDC, giá hiện tại: $1,00) là một stablecoin khác dựa trên dự trữ đô la Mỹ. Được quản lý bởi Liên minh Trung tâm, bao gồm các tổ chức nổi tiếng như Coinbase và Circle, USDC được đánh giá cao về tính minh bạch. Đồng tiền này trải qua các cuộc kiểm tra độc lập thường xuyên để đảm bảo rằng mỗi mã thông báo được hỗ trợ bởi đồng đô la Mỹ tương ứng. Tương tự như Tether, cả các khoản đầu tư USDC và các ứng dụng trên nền tảng lợi nhuận đều cung cấp nguồn thu nhập thụ động ổn định.

Dai (DAI)

Không giống như USDT và USDC, Dai (DAI, giá hiện tại: $1,00) là một stablecoin phi tập trung không được hỗ trợ bởi đô la thật trong tài khoản ngân hàng nhưng duy trì giá trị của nó thông qua một hệ thống hợp đồng thông minh phức tạp trên blockchain Ethereum. Các hợp đồng này tự động cân bằng giá trị của Dai, giữ nó gần một đô la mọi lúc. Mặc dù bản chất phi tập trung của nó khiến việc đầu tư tương đối phức tạp, nhưng Dai mang đến cơ hội duy nhất để kiếm thu nhập thụ động trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung.

Khách Vàng (PAXG)

Pax Gold (PAXG, giá hiện tại: 4,54 nghìn đô la) là một stablecoin duy nhất được hỗ trợ bởi vàng chứ không phải tiền tệ fiat. Mỗi token PAXG được hỗ trợ bởi vàng chất lượng cao được giữ trong kho tiền của Brink đáp ứng các tiêu chuẩn của Hiệp hội Thị trường Vàng London. Nếu các nhà đầu tư lạc quan về sự ổn định của vàng và muốn tích hợp những lợi thế của tài sản kỹ thuật số thì PAXG là lựa chọn lý tưởng. Thông qua các nền tảng cho vay tiền điện tử khác nhau, các nhà đầu tư cũng có thể kiếm thu nhập thụ động từ PAXG.

PayPal USD (PYUSD)

PayPal đã ra mắt stablecoin của riêng mình, PayPal USD (PYUSD, giá hiện tại: 1,00 đô la), như một đại diện kỹ thuật số của đồng đô la Mỹ, cung cấp một cách an toàn và ổn định để thực hiện các giao dịch tiền điện tử. Là một token ERC-20 trên blockchain Ethereum, PYUSD được hỗ trợ hoàn toàn bởi tiền gửi bằng đô la Mỹ, trái phiếu kho bạc Mỹ và các khoản tương đương tiền. Stablecoin này nhằm mục đích đơn giản hóa các giao dịch ảo, chuyển tiền xuyên biên giới và các ứng dụng tiền điện tử quy mô lớn. Với sự hỗ trợ của PayPal, một gã khổng lồ thanh toán, PYUSD có thể định hình lại bối cảnh thanh toán kỹ thuật số và hệ sinh thái Web3.

Tóm tắt: Stablecoin có thể giúp ổn định chiến lược thu nhập như thế nào

Nhìn chung, stablecoin cung cấp một giải pháp khả thi cho thu nhập thụ động trong thế giới tiền điện tử. Bằng cách đi sâu vào các cơ hội lợi nhuận stablecoin, hiểu cơ chế lợi nhuận của chúng và lựa chọn các loại đầu tư phù hợp, các nhà đầu tư có thể tối đa hóa lợi ích của chiến lược thu nhập thụ động này. Như với tất cả các khoản đầu tư, tiến hành phân tích kỹ lưỡng và tham khảo ý kiến của các chuyên gia tài chính khi cần thiết có thể giúp đưa ra quyết định sáng suốt hơn.

Câu hỏi thường gặp

1. Có thể khai thác stablecoin không?

Không. Stablecoin không được tạo ra thông qua các cơ chế khai thác như bằng chứng công việc hoặc bằng chứng cổ phần, mà được phát hành trực tiếp bởi các tổ chức thích hợp sau khi gửi một lượng tiền tệ hoặc tài sản fiat tương đương vào dự trữ.

2. Stablecoin có thể được stake không?

Có. Các nhà đầu tư có thể đặt cược stablecoin trên các nền tảng tiền điện tử khác nhau để kiếm lãi suất hoặc phần thưởng. Các tùy chọn đặt cược cụ thể phụ thuộc vào nền tảng và loại stablecoin.

3. Có thể bán khống stablecoin không?

Về mặt kỹ thuật, điều đó là có thể, nhưng nó không phải là một thực tế phổ biến. Vì stablecoin được thiết kế để duy trì sự ổn định giá trị và thường được gắn với tiền tệ fiat, nên lợi nhuận bán khống là cực kỳ hạn chế. Tuy nhiên, stablecoin thường được sử dụng làm cơ sở để bán khống các tài sản tiền điện tử khác. Các giao dịch này thường được giải quyết bằng stablecoin và được sử dụng như một hàng rào chống lại rủi ro biến động của Bitcoin và altcoin.

4. Stablecoin có phải là chứng khoán không?

Việc một stablecoin có được coi là chứng khoán hay không có thể phụ thuộc vào cấu trúc và mục đích của nó, nhưng nhìn chung hầu hết các stablecoin không được phân loại là chứng khoán vì chúng không đại diện cho quyền sở hữu công ty hoặc lời hứa về lợi nhuận trong tương lai dựa trên hành động của người khác.

5. Stablecoin có phải chịu thuế không?

Có. Ở nhiều khu vực pháp lý, bao gồm cả Hoa Kỳ, bất kỳ thu nhập nào có được từ các giao dịch hoặc chuyển nhượng stablecoin đều phải chịu thuế thặng dư vốn. Tuy nhiên, các quy tắc về thuế có thể khác nhau giữa các khu vực và quốc gia và các nhà đầu tư nên chú ý đến những thay đổi mới nhất về thuế tại địa điểm của họ.

6. Stablecoin an toàn như thế nào?

Mặc dù stablecoin thường được coi là an toàn hơn do giá trị ổn định và hỗ trợ tài sản, nhưng chúng không hoàn toàn không có rủi ro. Rủi ro có thể phát sinh từ những thay đổi về quy định, uy tín của tổ chức phát hành và tính bảo mật của nền tảng lưu trữ. Các stablecoin được hỗ trợ bằng thuật toán và tài sản tiền điện tử phải đối mặt với rủi ro đáng kể do sự biến động cao của thị trường tiền điện tử, chẳng hạn như sự sụp đổ của stablecoin Terra LUNA và UST vào tháng 5 năm 2022.