Рассматривая инвестиционный ландшафт, я задумался, что на самом деле qualifies как самые безопасные акции для инвестирования, когда у вас есть 1000 долларов, горящих в кармане.

Дело в том, что большинство людей слишком усложняют это. Они видят, как рынок колеблется между бычьими и медвежьими циклами, и предполагают, что всё рискованно. Но есть действительно солидные бизнесы, которые просто продолжают работать независимо от того, что экономика им подбрасывает.

Позвольте мне разобрать пять компаний, к которым я постоянно возвращаюсь.

Mastercard — первая, которая выделяется. Это платежный процессор, который только что достиг новых рекордных максимумов, и на то есть причина. Компания достаточно умна, чтобы избегать кредитования — серьезно, это их секретный соус. В то время как другие финансовые институты страдают от потерь по кредитам во время спадов, Mastercard не имеет такого риска. Они просто обрабатывают платежи и берут свою комиссию. Плюс, у них огромный потенциал роста на международной арене. Юго-Восточная Азия, Ближний Восток, Африка — эти регионы всё ещё недообслужены банками и представляют десятилетия роста.

NextEra Energy — ещё одна акция, которую я считаю одной из самых безопасных для инвестирования и заслуживающей внимания. Это крупнейшая электросетевая компания по рыночной капитализации, и коммунальные услуги — это примерно самые предсказуемые бизнесы. Людям нужна электроэнергия. Это не меняется, независимо от того, процветает экономика или испытывает трудности. Что интересно в NextEra — их ставка на возобновляемую энергию: почти 34 гигаватта из их 70 ГВт мощности приходится на солнечную и ветровую энергию. Это снизило их издержки на генерацию и обеспечило стабильный рост прибыли. После сложного года для коммунальных компаний из-за роста доходности казначейских облигаций, их оценка кажется вполне разумной.

Berkshire Hathaway — ещё одно имя, которое постоянно всплывает при обсуждении самых безопасных акций для инвестирования. Я говорю о акциях класса B (BRK.B), а не о классах A — те безумно дорогие. Привлекательность проста: у вас есть Уоррен Баффет, управляющий огромным портфелем. Его послужной список с середины 1960-х годов практически не имеет равных — почти 20% годовых доходности за почти шесть десятилетий. Это не удача. Компания держит инвестиционный портфель на сумму миллиардов, который ежегодно приносит миллиарды дивидендов. Философия Баффета о владении циклическими бизнесами и позволении времени работать в вашу пользу оказалась очень успешной.

York Water — меньшая, но действительно интересная компания. Это регулируемый водоканал в Пенсильвании, и регулирование означает предсказуемость. Компания не может просто так повышать тарифы — ей нужно одобрение регуляторов. Это звучит ограничивающе, но на самом деле исключает хаос в оптовых ценах. В 2023 году они получили одобрение на значительное повышение тарифов, что увеличит доходы примерно на 22%. И вот что интересно: York платит дивиденды непрерывно с 1816 года. Это 207 подряд лет. Ни одна другая публичная компания не может похвастаться таким.

Johnson & Johnson завершает мой список самых безопасных акций для инвестирования. Акции в сфере здравоохранения по своей природе защитные — люди болеют независимо от экономических условий. J&J увеличивает дивиденды уже 61 год подряд, что говорит о их способности генерировать наличные. Они умно сместили больше доходов в фармацевтику, где маржа и ценовая политика лучше. Плюс, у них рейтинг кредитоспособности AAA от S&P — только две публичные компании имеют такой рейтинг. Их баланс — это крепость.

Общая нить? Все эти компании — устоявшиеся, прибыльные бизнесы с предсказуемыми денежными потоками. Они не вызывают восторга, но именно в этом и смысл. Когда у вас есть 1000 долларов и вы серьезно настроены на накопление богатства со временем, скучные и надежные почти всегда превосходят захватывающие и волатильные. Это не гарантии — ничего на рынках не гарантировано, — но это те компании, которые склонны вознаграждать терпеливых инвесторов через несколько рыночных циклов.