Вчера я читал интересное исследование о реальном крипто-портфеле. Оказывается, хорошие результаты достигаются не только за счет полного вложения в альткоины или интуиции. Исходя из исследований, цитируемых VanEck и другими компаниями, для традиционного портфеля 60/40 оптимальный уровень значительно ниже, чем большинство думает — всего 3% Биткоина и 3% Эфира. Такая аллокация в 6% уже почти удваивает исторический коэффициент Шарпа, при этом просадка увеличивается лишь немного.

Если говорить о чисто крипто-портфеле, математика указывает на 70% BTC и 30% ETH для оптимальной доходности с учетом риска. Даже разделение 50/50 дает хорошую диверсификацию по сравнению с вложением в один актив.

Главное здесь: распределение гораздо важнее хайпа. Такая концепция, как Теория портфеля финансовой независимости (Financial Independence Overreach Portfolio Theory), рекомендует держать крипту менее 5% от общего чистого капитала — за исключением случаев, когда у вас есть избыточный капитал вне целей финансовой независимости. Крипто-портфель может повысить доходность, но также и усилить волатильность. Разница в правильной структуре и планировании.