1️⃣ Сегодня 3 самых важных новости из индустрии

🔸 Nvidia получила разрешение США на возобновление производства чипов H200 для Китая
• События: Дженсен Хуанг на GTC подтвердил получение лицензии на экспорт из США, китайские клиенты уже разместили заказы, цепочка поставок "начала работать". Американское правительство изъимает 25% от объема продаж. Линейки Blackwell/Rubin по-прежнему запрещены.
• Влияние: Центры обработки данных Китая ранее испытывали нехватку вычислительной мощности почти 10 месяцев, возобновление поставок H200 появившуюся потребность. Однако комиссия в размере 25%压缩 уровень прибыли.
• Торговое значение: Краткосрочно позитивно для $NVDA (восстановление доходов из Китая), китайских облачных компаний (пополнение запасов вычислительной мощности), но запрет на Blackwell означает, что китайская вычислительная мощность все еще отстает на 1-2 поколения, благоприятно для цепи импортозамещения.
• Ценные бумаги: $NVDA many / China AI Computing Power ETF / Domestic GPU Concept

🔸 Micron объявляет о массовом производстве HBM4 36GB, исключительно для Nvidia Vera Rubin
• События: Micron на GTC представила HBM4 36GB с пропускной способностью 2,8 ТБ/с, увеличение в 2,3 раза по сравнению с HBM3E.
• Торговое значение: Благоприятно для $MU и SK Hynix. Производственная мощность HBM в 2026H2 остается рынком продавца.
• Ценные бумаги: $MU many / SK Hynix / HBM Equipment Chain

🔸 ARR Anthropic взлетает до $19B, корпоративный AI ускоряет переFormatter
• События: ARR Anthropic удвоилась с $9B в конце 2025 до $19B, Claude Code single product ARR $25 млн. OpenAI в ответ запустила серию GPT-5.4.
• Торговое значение: Оценка Anthropic на первичном рынке $380B+. Косвенно благоприятно для $GOOG / $AMZN.
• Ценные бумаги: Anthropic Secondary Shares / $GOOG / $AMZN

━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━

2️⃣ AI Token: GTC стимулирует отскок
• RNDR +25% (демонстрация нейрорендеринга) | TAO +18% (agentic AI) | FET $0.222 (RSI 80 перекупленность)
• ⚠️ Индекс страха на рынке 26, FET перекупленность не преследовать

3️⃣ Вычислительная мощность/полупроводники
• H200 возобновляет экспорт в Китай (прирост) | Vera Rubin поставки в течение года | $1T закупочный конвейер
• Micron HBM4 массовое производство | Первый SSD PCIe Gen6
• Дженсен Хуанг публично выразил озабоченность зависимостью от TSMC

4️⃣ Торговые возможности
🟢 RNDR/TAO покупка на откатах (повествование GTC продолжается Q2)
🟢 $MU среднесрочный long (эксклюзивная комплектация HBM4 + Vera Rubin)

5️⃣ Предупреждение о рисках
⚠️ FET RSI 80 перекупленность | Переоценка геополитики Тайваньского пролива | Риск изменения политики H200 для Китая