Рынок с использованием кредитного плеча демонстрирует яркую асимметрию в позиционировании. Текущие данные показывают примерно 50 миллиардов долларов в коротких позициях, распределённых по основным криптоактивам по всему миру, в то время как длинные позиции находятся около 4 миллиардов. Это соотношение 12:1 — особенно заметное при анализе Bitcoin и других ведущих криптовалют — указывает на доминирующее медвежье настроение на рынке деривативов. Такие крайние дисбалансы обычно предшествуют значительной волатильности, поскольку переполненные короткие позиции становятся уязвимыми к каскадным ликвидациям. Трейдерам, отслеживающим показатели кредитного плеча, следует учитывать эту значительную короткую позицию в своих оценках рисков.