Сегодня утром я проснулся и обнаружил, что мой счет снова в зеленом? Биткойн упал ниже 86000, Эфир за день потерял 5%, а множество альтов выглядит просто ужасно. Кто же на этот раз за этим стоит?

Не торопитесь сваливать вину на устаревшие теории заговора. Такие вещи, как внезапные китайские меры или отставка председателя ФРС, либо являются старым добрым материалом, либо вообще фальшивыми новостями. Истинный катализатор скрывается в Токио.

В 7 часов утра Банк Японии внезапно подал сигнал о повышении процентной ставки. Через 5 минут курс иены резко вырос, а через 12 минут Биткойн начал обваливаться, за полчаса общая сумма ликвидаций в сети превысила 300 миллионов долларов. Это не случайность, это тщательно спланированный сбор ликвидности.

Почему Банк Японии может вызвать такую большую бурю? Говоря просто, в последние десятилетия глобальные рынки использовали японские ресурсы — занимали йены по супернизкой процентной ставке и вкладывали их в высокодоходные активы. Теперь Япония собирается перекрыть кран, и всем придется вернуть занятые деньги. Ликвидность на крипторынке и так была напряженной, и, естественно, она стала первой целью для изъятия.

Таймлайн показывает более четко: в 7:00 сигнал был выпущен, в 7:05 иена резко поднялась, в 7:12 Биткойн начал падение, в 7:30 данные о ликвидации взорвались. Скорость этой цепной реакции указывает на то, что многие учреждения заранее подготовились, в то время как розничные инвесторы были полностью застигнуты врасплох. По состоянию на 10:30 утра количество ликвидаций превысило 210 000.

Следующий акт только начинается. Будет ли Вашингтон бездействовать, пока Япония накачивает деньги? Позиция Федеральной резервной системы и Министерства финансов имеет решающее значение. С другой стороны, решит ли Токио действительно повысить процентные ставки в декабре, это также напрямую определит дальнейшие движения.

Несколько ключевых временных точек необходимо внимательно отслеживать: 1 декабря ФРС уже прекратила сокращение баланса, 3 числа Эфир обновляется, 10 числа решение ФРС по ставкам с высокой вероятностью будет снижением (текущая вероятность 87%). В совокупности эти события только усилят волатильность на рынке.

Краткосрочная стратегия? Сначала уберите высокий леверидж, золото и американские облигации можно рассмотреть для хеджирования, оставьте немного наличных и подождите до 10 декабря. Бычий рынок не умер, просто ликвидность временно зажата.

В конечном итоге, сегодня криптовалютный рынок просто попал под огонь. Настоящее поле битвы — это игра на ликвидность между центральными банками США и Японии. Как ты думаешь, США будут активно вмешиваться, или Япония будет идти до конца?