В нормализованной волатильности рынка криптовалют инвесторы часто сталкиваются с дилеммой: либо взять на себя высокие риски, чтобы преследовать избыточную доходность, либо оставить свои активы бездействующими в своих кошельках с почти нулевой доходностью.
GUSD, запущенный Gate в августе 2025 года, инновационно решает эту проблему. Это не традиционная стейблкойн, а финансовый сертификат цифрового доллара, привязанный 1:1 к USD, поддерживаемый низкорисковыми реальными активами (RWA), такими как казначейские облигации США и доход от экосистемы Gate.
Основная ценность GUSD заключается в том, что он начинает генерировать доход для держателей с момента его выпуска, с текущей годовой доходностью 4,4%. Более того, он переносит традиционную финансовую логику "процент на погашение + возврат капитала" на блокчейн, сочетая стабильность реальных активов (RWA) с гибкостью блокчейна.
01 Позиционирование продукта GUSD
В отличие от традиционных стейблкоинов, которые сосредоточены исключительно на стабильности обменного курса и удобстве платежей, GUSD представляет собой новое направление в развитии стейблкоинов.
GUSD выравнивает свою концепцию продукта в сторону секьюритизированных активов, вводя концепцию "доходности до погашения" в блокчейне, используя реальные активы, такие как казначейские облигации США, в качестве базовой поддержки.
Когда держатели производят выкуп, помимо возврата основной суммы, они также могут получить накопленные проценты одной суммой, что делает удержание монет более похожим на удержание облигаций, а не просто на использование в качестве торгового инструмента.
GUSD поддерживается диверсифицированным портфелем низкорисковых активов, включая активы RWA, такие как государственные облигации США, доходы от экосистемы Gate и основные стейблкоины. Эта двухуровневая структура доходов предоставляет пользователям более надежную защиту доходов.
02 Как создать GUSD?
Способы получения GUSD в основном делятся на две категории, и весь процесс разработан так, чтобы быть простым и интуитивно понятным.
Минтинг приобретения: основные каналы заработка
Это основной способ получения GUSD и наслаждения преимуществами. Пользователи могут использовать раздел "Заработок на блокчейне" платформы Gate для обмена GUSD по курсу 1:1, используя USDT или USDC.
Индивидуальные пользователи могут ставить до 5 миллионов USDT или эквивалентных активов в USDC. С дня выпуска GUSD начнет генерировать доход по годовой ставке 4.4%, при этом система автоматически распределяет доходы на спотовый счет ежедневно.
Спотовая биржа: Дополнение каналов ликвидности
Пользователи также могут напрямую обменивать GUSD на USDT на спотовом рынке, что подходит для пользователей, которые хотят быстро скорректировать свои позиции.
Важно отметить: GUSD, полученный через спотовую торговлю или депозиты, не будет приносить проценты, если он никогда не проходил операции по чеканке.
Пользователи могут перейти к чеканке GUSD, чтобы выполнить любое количество операций чеканки, и по завершении все активы могут участвовать в ежедневном нормальном распределении.
03 механизм выкупа GUSD
На криптовалютном рынке выход из инвестиции часто так же важен, как и вход. GUSD предоставляет гибкий и прозрачный механизм выкупа, обеспечивая высокую ликвидность пользовательских средств.
Быстрое выкуп
- Комиссия: 0.1%
- Время прибытия: Обычно USDC может быть возвращен на спотовый счет в течение 10 минут.
- Применимые сценарии: Подходит для инвесторов с немедленной потребностью в ликвидности.
Стандартный выкуп
- Комиссия за транзакцию: 0.05%
- Время прибытия: Средства будут зачислены в течение трех рабочих дней после подачи заявки.
- Применимые сценарии: Подходит для пользователей, которые стремятся к низким затратам и могут смириться с временем ожидания.
Независимо от выбранного метода, система автоматически конвертирует GUSD в USDC в соотношении 1:1, обеспечивая прозрачный и стабильный процесс.
Основные преимущества 04 GUSD
GUSD демонстрирует несколько очевидных преимуществ в дизайне и приложении продукта, создавая уникальное различие в пространстве стейблкоинов.
Механизм накопления доходности
Наиболее заметной особенностью GUSD является его механизм накопления доходности. Пока пользователи держат GUSD для получения базовой годовой доходности, они также могут использовать GUSD для участия в ликвидном майнинге на Gate Launchpool, чтобы получить дополнительные вознаграждения.
В последнее время годовая доходность майнинг-пула GUSD показала отличные результаты: майнинг-пул AVNT достиг 16,32%, майнинг-пул U достиг 16,85%, а майнинг-пул BOT достиг 16,07%.
Эта модель двойного дохода «базовый доход + доход от майнинга» предоставляет обычным пользователям более богатые возможности для получения дохода через GUSD.
Разнообразные сценарии применения
GUSD был глубоко интегрирован в экосистему Gate, расширяя различные сценарии применения, далеко за пределы обычных финансовых продуктов:
- Участие в Launchpool: Пользователи, которые ставят GUSD, могут зарабатывать первоначальную годовую доходность 4.4%, а также дополнительные вознаграждения токенами проекта.
- Спотовая торговля: Gate запустил несколько торговых пар, включая GUSD/USDT, BTC/GUSD и ETH/GUSD, позволяя пользователям напрямую использовать GUSD для покупки других криптовалют.
- Маржинальное обеспечение: GUSD может использоваться в качестве обеспечения для единого маржинального счета. Пользователи могут использовать GUSD в качестве маржи во время торгов с плечом, чтобы повысить эффективность использования капитала, не жертвуя доходностью.
- Текущие финансовые продукты: GUSD также включен в Ю Би Бао как текущий продукт управления благосостоянием, что дополнительно расширяет сценарии использования средств пользователями.
Обязательство к прозрачности и безопасности
На рынке криптовалют прозрачность и доверие являются самыми важными вопросами для пользователей. GUSD четко обозначил свои обязательства в этих двух сферах:
Gate обещает публично раскрыть доказательства резервов на странице продукта, демонстрируя документацию, выданную банком-кастодианом или партнерским учреждением.
Все эмиссии GUSD будут подкреплены достаточными реальными активами и подлежат публичной проверке для обеспечения прозрачности и безопасности активов.
05 Практические рекомендации и напоминания о рисках
Для обычных пользователей, особенно для новичков в криптопространстве, GUSD предлагает низкий порог входа для стабильного дохода. Вот несколько практических советов:
- Начните с базового дохода: сначала обменяйте немного неиспользуемых USDT или USDC на GUSD, чтобы получить стабильный ежегодный доход в 4,4%.
- Попробуйте накопление доходности: ознакомившись с основными функциями, вы можете участвовать в майнинговых мероприятиях, таких как Launchpool, с некоторым GUSD, чтобы получить дополнительные вознаграждения.
- Экологическое комплексное применение: При торговле или использовании кредитного плеча отдавайте предпочтение использованию GUSD в качестве залога для повышения капитальной эффективности без ущерба для доходности.
Инвестиции всегда связаны с рисками. Хотя GUSD обеспечен низкорисковыми активами, пользователям все же необходимо быть осторожными:
- Годовая ставка доходности GUSD (APR) рассчитывается ежедневно и выражается в виде годовой процентной ставки (APR) исключительно в информационных целях. APR не отражает результаты GUSD за любой период, превышающий конкретную дату, и не предсказывает будущие результаты.
- АПР может колебаться ежедневно. Прошлая производительность не является надежным индикатором будущих результатов.
- GUSD может иметь ограничения на выкуп, которые могут повлиять на вашу способность обменивать GUSD на поддерживаемые стабильные монеты USD.
Будущее
Для инвесторов, ищущих безопасное убежище на волатильных рынках, GUSD предлагает двойной вариант, который позволяет участвовать в росте криптовалютный рынок наслаждаясь стабильными доходами традиционных финансов.
Будь вы новичком в криптовалюте или опытным игроком, GUSD стоит рассматривать как важную часть вашего портфеля активов, помогая вам сохранять стабильность во время рыночных колебаний, стремясь к более высоким доходам на основе стабильного дохода.
По словам официальных представителей Gate, GUSD разрабатывается как долларовый инструмент, генерирующий доход, который можно будет интегрировать в современные инвестиционные портфели. Если прозрачность и проверка соблюдения будут продолжать укрепляться в будущем, у него есть шанс стать RWA в Web3 Важная модель для практической реализации.
