Множество регионов посылают позитивные сигналы: реформы сельских кредитных союзов готовятся к расширению

Журналист Чжун Юань

С началом проведения местных двух сессий 2026 года и публикацией отчётов о работе провинциальных правительств пути углубления реформ системы сельского кредитования в различных регионах постепенно становятся яснее. Как выяснил корреспондент, среди них такие регионы, как Юньнань, Ганьсу, Нинся, включили создание провинциальных сельскохозяйственно-коммерческих банков в число ключевых задач 2026 года. На сегодняшний день 13 провинциальных объединённых ассоциаций завершили создание юридических лиц на провинциальном уровне, что ускоряет расширение реформы системы сельского кредитования. В связи с этим эксперты отрасли отмечают, что от локальных пилотных проектов до масштабного внедрения по всей стране система сельского кредитования через перестройку институтов прощается с традиционной моделью «маленькая, разрозненная, слабая». В будущем реформы сельских кредитных ассоциаций будут продолжать углубляться, сосредоточившись на устранении рисков и интеграции институтов.

Централизованное внедрение: в ряде регионов ускоряются реформы системы сельского кредитования

Интеграция и реформирование провинциальных сельских кредитных ассоциаций с целью снижения рисков вышли на стадию массового внедрения. 5 января в Юньнани было опубликовано совместное объявление Юньнаньской ассоциации сельских кредитных организаций и 122 сельскохозяйственно-коммерческих банка и сельских кредитных ассоциаций региона, в котором сообщается, что они одобрили создание «Юньнаньской сельской коммерческой банковской компании» (временное название) путём объединения и нового учреждения, что ознаменовало начало новой стадии развития системы сельского кредитования Юньнани с единым провинциальным юридическим лицом. В новогоднем поздравлении 2026 года Юньнаньская ассоциация ясно заявила, что основными задачами являются перестройка системы управления, совершенствование управленческой системы, укрепление операционных механизмов, повышение риско-менеджмента и активизация развития, а также постепенное внедрение всех реформ.

Не менее важно, что в этом году отчёт о работе правительства Ганьсу заявил, что к 2026 году необходимо закрепить результаты реформирования и устранения рисков в малых и средних финансовых учреждениях, а также создать и запустить работу Ганьсуо-农商银行. Это ещё раз подтверждает прогресс реформы системы сельского кредитования в регионе. В отчёте о работе правительства Ганьсу за 2023 год говорится о последовательном устранении рисков в высокорискованных учреждениях, аккуратной реформе системы сельских кредитных ассоциаций и создании объединённого банка Ганьсуо-农商. Однако к 2025 году модель реформирования изменится с объединённого банка на единого юридического лица, и будет создан Ганьсуо-农商银行.

Аналогично Ганьсу, в этом году в отчёте о работе правительства Нинся также обозначены сроки реформы системы сельского кредитования. В документе ясно указано, что завершение реформы по объединению сельскохозяйственных и коммерческих банков региона — одна из приоритетных задач 2026 года. Ранее, в новогоднем поздравлении 2026 года, Нинсяский Хуанхэский сельскохозяйственно-коммерческий банк заявил, что в 2025 году окончательно утвердил план углубления реформ. Кроме того, в новогоднем поздравлении Ассоциации провинции Хэйлунцзян за 2026 год упоминалось о «использовании создания провинциального сельскохозяйственно-коммерческого банка как возможности», что свидетельствует о начале реформирования сельских кредитных учреждений региона.

«С точки зрения модели реформирования, все четыре региона (провинции и автономные районы) выбрали модель единого провинциального юридического лица», — отмечает опытный аналитик банковской отрасли. Он добавляет, что в начале 2026 года плотные планы этих регионов посылают ясный сигнал: реформы системы сельского кредитования перешли от этапа локальных экспериментов и дискуссий о моделях к ключевому периоду массового внедрения и преодоления трудностей. «Например, в Юньнани эта реформа не произошла за один день, а проходила постепенным путём: от локальных пилотов до продвижения по всей провинции, от интеграции городов и уездов до централизованного управления на уровне всей провинции», — объясняет эксперт.

Помимо регионов, ещё не создавших юридические лица на провинциальном уровне, многие регионы на основе достигнутых ранее результатов реформирования сельских кредитных ассоциаций выдвинули новые требования к дальнейшему углублению реформ. 6 января Управление финансового надзора провинции Цзянси одобрило передачу акций 15 сельскохозяйственно-коммерческих банков и городских сельских кредитных ассоциаций, таких как Юшаньский, Юганский и другие. В тот же день было одобрено увеличение уставного капитала нескольких банков. В декабре 2025 года эти банки получили одобрение на инвестиции на сумму не более 2,205 миллиарда юаней, участвуя в капитале 19 сельскохозяйственно-коммерческих банков, таких как Шанжоу и Гуансинь, с долей не менее 5%. В конце декабря 2025 года им было разрешено приобрести 8,55% акций Шансианского сельскохозяйственно-коммерческого банка, принадлежащих Пинсянскому, что дополнительно упростило структуру владения.

«В этом году основное внимание реформы системы сельского кредитования, вероятно, сосредоточится на ускорении формирования единых юридических лиц на уровне городов», — отметил Лу Фэйпэн, исследователь Банка Китая и заместитель директора Шанхайской лаборатории финансов и развития. Он подчеркнул важность совершенствования механизмов капитализации, создания цифровых платформ риск-менеджмента, усиления прозрачности контроля за акционерами и нормализации корпоративного управления.

Двойной вектор: риск значительно снижен

Сложность сельского финансирования определяет невозможность применения универсальной модели реформирования системы сельского кредитования. Под руководством принципа «одна провинция — одна политика» органы надзора позволяют регионам разрабатывать собственные подходы, исходя из их экономических особенностей, финансовой базы и уровня сложности реформ. В настоящее время существуют два основных варианта: создание провинциальных объединённых банков и формирование единого юридического лица на провинциальном уровне.

Модель единого юридического лица предполагает объединение всех сельских кредитных учреждений региона в один банк, что обеспечивает централизованное управление, единое решение рисков и эффективное распределение ресурсов, особенно в вопросах устранения исторических рисков и повышения капитальной базы. Модель объединённого банка больше ориентирована на сохранение независимости уездных юридических лиц, сохраняя двухуровневую структуру, при этом через провинциальный объединённый банк осуществляется капитализация, технологическая поддержка и координация бизнеса, что снижает сопротивление реформам и соответствует ориентации на поддержку сельского хозяйства, малых предприятий и локального развития.

По данным Государственной комиссии по регулированию финансового рынка, на сегодняшний день 13 провинций и автономных районов завершили создание юридических лиц на провинциальном уровне. Среди них семь — Чжэцзян, Шаньси, Сычуань, Гуанси, Цзянсу, Цзянси и Гуйчжоу — выбрали модель объединённого банка, а Ляонин, Хайнань, Хэнань, Внутренняя Монголия, Джилинь и 新疆 — модель единого юридического лица.

По мнению ведущего экономиста компании Zhaolian, заместителя директора Шанхайской лаборатории финансов и развития Дон Схимяо, реформы системы сельского кредитования в Китае в основном придерживаются принципов «учитывать местные особенности» и «одна провинция — одна политика». В условиях неравномерного развития регионов, различий в истории, масштабах, рисках и возможностях сельских кредитных учреждений, нельзя применять универсальный подход. Даже в рамках модели объединённого банка различия по реализации в регионах существенны: например, в Чжэцзян она реализуется «снизу вверх», а в Гуанси — «сверху вниз», и структура владения полностью противоположна. В создании провинциальных сельскохозяйственно-коммерческих банков некоторые регионы используют «один шаг сразу», другие — «два шага». В некоторых регионах под провинциальным объединённым банком созданы отдельные городские сельскохозяйственно-коммерческие банки, в других — двухуровневая структура «провинция — уезд/район».

Эксперты считают, что независимо от выбранной модели, после серии реформ в последние годы очевидно снижение существующих рисков в системе сельского кредитования. Согласно отчёту «Финансовая стабильность Китая (2025)», опубликованному Народным банком Китая, в первой половине 2025 года было проведено рейтинговое оценивание 3529 банковских учреждений. Результаты показали, что у большинства регионов значительно снизился уровень рисков, а финансовая экосистема продолжает совершенствоваться. Доля активов банков, относящихся к «красной зоне» для сельских и малых финансовых учреждений, составляет менее 1% от общего активов всех участвующих банков.

Отчёт China Chengxin International указывает, что за последние годы реформы и слияния региональных малых и средних банков способствовали снижению рисков и повышению качества активов. В то же время, после объединения эти банки улучшили свои финансовые показатели, клиентскую базу и бренд, что создаст основу для дальнейшего развития и роста прибыли.

Уменьшение объёмов и повышение качества: служение реальному сектору экономики

В отчётах о работе местных правительств 2026 года часто встречаются такие выражения, как «углубление реформ», «уменьшение объёмов и повышение качества». Например, в отчёте правительства Юньнани говорится о необходимости укреплять механизмы раннего предупреждения и исправления финансовых рисков, постепенно снижая объёмы и повышая качество работы малых и средних финансовых учреждений. В отчёте правительства Гилинь говорится о поддержке углубления реформ и здорового развития Гилянской сельскохозяйственно-коммерческой банка. В отчёте правительства Хэнани отмечается необходимость стимулировать снижение объёмов и повышение качества работы малых и средних финансовых учреждений, а также значительно сокращать число высокорискованных организаций. В отчёте правительства Шаньдуна подчёркивается необходимость реформировать и реорганизовать сельскохозяйственно-коммерческие банки и сельские банки, а также углублять внутренний контроль и управление рисками городских коммерческих банков.

Эксперты отрасли считают, что «служение реальному сектору, снижение объёмов и повышение качества» продолжат оставаться ключевыми направлениями реформы малых и средних банков в этом году. «Ранее некоторые сельские кредитные учреждения сталкивались с проблемами «отдалённости от сельского хозяйства и малых предприятий», «формальной, а не реальной корпоративной управленческой структурой», слабой способностью противостоять рискам. Цель реформ — изменить эту ситуацию, вернуть их к основам обслуживания местных хозяйств, поддержки «трёх сельских» и малых предприятий, а также обеспечить их стабильное развитие», — признаёт опытный аналитик банковской отрасли.

«В целом, концепция реформирования и устранения рисков в системе малых и средних банков становится всё яснее: слияния, реструктуризация и снижение объёмов — основные модели», — заявил главный эксперт и директор Шанхайской лаборатории финансов и развития Цзэн Ган. Он подчеркнул, что продвижение реформ требует придерживаться принципов рыночной экономики и правового государства, системно реализуя меры по интеграции институтов, устранению рисков, повышению управленческих стандартов и оптимизации обслуживания.

По мнению Дон Схимяо, «уменьшение и повышение качества» — это процесс «сначала устранения симптомов, затем устранения причин», ведущий к высококачественному развитию. Уже достигнуты значительные успехи в снижении числа высокорискованных учреждений, что создаёт базу для дальнейшего углубления реформ. Следующий этап политики должен сместить акцент с «количества» на «качество». Успех реформы зависит от способности стимулировать внутреннюю мотивацию малых и средних банков через совершенствование управления, а также от возможности эффективно и точно удовлетворять многообразные финансовые потребности реального сектора при объединении ресурсов и стабильном развитии.