第三节课

毅博说币主播が提供する有益な知識を、まずは動態に残しておき、後でゆっくり見てください。

この記事では、ボリンジャーバンドの3本線（上軌、中軌、下軌）を使って相場を判断し、売買チャンスを見つける方法を解説します。また、リスク回避や損失コントロールの方法も紹介します。具体的な内容は以下の通りです。

まずはボリンジャーバンドの「基本的な使い方」を理解しましょう：これは1983年にジョン・ボリンガーによって発明されました。コアは3本線です——中軌は20日間の平均価格を示し、上軌は中軌に2倍の標準偏差を加えたもの、下軌は中軌から2倍の標準偏差を引いたものです。3本線が囲むチャネルの幅で価格の変動の大きさがわかります：チャネルが広いほど価格の上下動が激しく、狭いほど急激な反転の兆しです（78%のケースで狭いチャネルの後に大きな動きが起こる）。また、中軌は「トレンドの境界線」となり、価格が中軌から大きく離れると、反発しやすい傾向があります。

「売買シグナル」の見方：

トレンドシグナル：価格が中軌を突破し、かつ取引量が20日平均より増加している（2倍以上）場合、かつ連続して3本のK線が中軌上にあるときは、信頼できる上昇シグナルです。逆に中軌を下回ると下降シグナルです。

反転シグナル：上下軌が非常に近づき（収縮率超20%）、「圧縮」された状態になった後、上軌を突破して上昇したり、下軌を下回って下降したりする場合は、相場の変化を示します。ただし、最初の突破は焦らず待ち、30%の確率で偽信号の可能性もあるため、終値で確認してから判断しましょう。

買われ過ぎ・売られ過ぎシグナル：価格が上軌を超えた場合は「買いすぎ」（超買い）と判断し、一部売却を検討します。逆に下軌を下回った場合は「売りすぎ」（超売り）と判断し、少し買い増しを試みても良いでしょう。さらに、価格が軌道外に4本以上のK線を待つと、68%の確率で中軌に戻るため、短期的な差益を狙うのに適しています。

異なる取引周期の使い方：

短期（デイトレード）：15分足や1時間足を見て、大きな方向性は4時間足で判断します。損切りは2%、利確は3%を設定し、欲張らないこと。

中期（スイングトレード）：4時間足や日足を見て、週足の中軌も参考にしながら売買判断をします。上下軌が45度以上に拡大している場合は、トレンドが強く、もう少し持ち続けるのも良いでしょう。

長期：週足や月足を見て、3本線がすべて上向きなら堅実に買い、3ヶ月以上保有します。月足のチャネル幅が過去3年の最大値を超えた場合は、強気相場のピークや弱気相場の底を示す可能性があり、段階的に建て玉を増やすのも一つの手です。

ボリンジャーバンドだけを見るのではなく、他の指標と併用しましょう：RSI、MACD、取引量と組み合わせることが重要です。例えば、価格が新高値をつけてもRSIが高値を更新しない場合は「頂背離」の可能性があり、下落の兆しです。MACDのゴールデンクロス（買いシグナル）とともに価格が中軌を突破すれば、上昇の信頼性が高まります。また、ブレイク時の取引量は30日平均の2倍以上である必要があります。そうでなければ偽のブレイクの可能性もあります。

リスク管理は最重要事項です：

損切り・利確：買ったら中軌を下回ったらすぐに売る、無理に持ち続けないこと。売却後は中軌を超えたら損切りして退出します。段階的に売ることも可能です。例えば、価格が反対側の軌道に触れたら30%売却し、再び中軌に戻ったら残りの40%を売るなど。

レバレッジの使い方：価格が上下軌を突破したときはレバレッジを下げる。チャネルが狭いときは少しだけレバレッジを上げても良いです。ただし、レバレッジが大きいほど損切りは厳しく設定します。例えば、5倍レバレッジでは1%の損失まで許容し、20倍レバレッジでは0.25%までに抑え、1回の取引で総資金の5%以上を超えないようにしましょう。

偽のブレイクを避ける：短期（例：15分足）のシグナルは長期（例：4時間足）の方向性も参考にします。価格が新高値をつけてもチャネルが広がらない、取引量が増えない場合は偽のブレイクの可能性が高いため、追随しないこと。

特殊な状況への対応：

極端な相場（例：価格の暴騰・暴落）：チャネルの幅のパラメータを2倍から3倍に調整し、頻繁な変動による誤シグナルを防ぎます。24時間以内にチャネルが3倍以上に広がった場合は、ブラックスワンに警戒し、レバレッジを下げましょう。

レンジ相場（価格の上下動）：中軌の周期を10日に設定し、より敏感に反応させます。価格の変動がチャネルの幅の20%未満で、取引量もない場合は、何もしないで待つのが良いです。

ブラックスワン警告：主要通貨とビットコインのチャネルが同時に異常に拡大し、相関性が高い場合は、システムリスクの可能性があるため、事前にヘッジを行うことが重要です。