Un límite propuesto del 10% en la tasa de interés de las tarjetas de crédito en EE. UU. tendría graves consecuencias para los mercados de valores respaldados por activos (ABS). Según análisis financieros, tal política erosionaría significativamente la capacidad de absorción de pérdidas que actualmente protege a los inversores en ABS. Esto es importante porque los productos de crédito titulizados constituyen una parte importante de la infraestructura financiera tradicional. Cuando los buffers de pérdida se debilitan, aumenta la volatilidad y se reduce la confianza de los inversores en estos instrumentos. Los efectos en cadena podrían afectar múltiples clases de activos y segmentos del mercado. Para quienes siguen las tendencias macroeconómicas y los cambios en el mercado impulsados por políticas, esto merece una vigilancia cercana—los cambios regulatorios en las finanzas tradicionales a menudo generan efectos de contagio en diferentes categorías de inversión y marcos de gestión de riesgos.