Fibonacci Retracement - 加密貨幣交易者的支撐與阻力工具

加密貨幣市場本身充滿波動，並受到參與者情緒的影響。為了能夠把握這些波動，交易者需要掌握識別關鍵價位區域的方法。Fibonacci Retracement 方法正是幫助準確確定這些重要價位的強大技術之一。

來源與本質：費波那契比例

費波那契數列是一個由義大利數學家 Leonardo Pisano Bogolla 發現的無限數學序列。該數列的特點是每個數字都等於前兩個數字之和：0、1、1、2、3、5、8、13、21、34、55、89、144、233、377、610、987…

將數列中的一個數除以下一個數，即得到約為 0.618(的比例，例如：13 除以 21 = 0.619)。將一個數除以它前兩個位置的數，則會得到接近 0.382(的結果，例如：21 除以 55 = 0.382)。這些比例被稱為「黃金比例」，在自然界和金融市場中都非常常見。

Fibonacci Retracement 在交易中的定義

Fibonacci Retracement 是一種技術分析工具，用於識別潛在的支撐和阻力區域。在大幅價格波動後，價格通常會回撤一部分，然後再繼續原有的趨勢。這些回撤的水平通常與 Fibonacci 比例重合。

此工具相較於其他方法的優點在於它基於固定的價位水平，不會隨時間變化（不像移動平均線），因此交易者可以更容易提前識別並制定計劃。

重要的 Fibonacci 回撤水平

23.6% 水平： 適用於快速且高量的交易，為最輕微的回撤水平，常出現在強趨勢中。但不建議逆向交易其他阻力位。

38.2% 水平： 相較之下較不重要。市場多次會突破此水平，並繼續向 50% 回撤。

50% 水平： 被認為是最有效且最重要的回撤水平。標誌著一個價格波段的中點，受到許多交易者的關注。當價格達到此水平時，通常伴隨較大的交易量。

61.8% 水平： 與 50% 組合形成理想的回調區域。市場傾向於在 38.2% 至 61.8% 之間震盪。

78.6% 水平： 最不重要的回撤水平。當價格回到此水平時，原始趨勢通常已結束，參與主趨勢的機會也會減少。

計算方法

儘管現代交易平台已整合 Fibonacci Retracement 工具，但理解其計算原理能幫助你更有效地運用。

此工具通過測量一個趨勢的長度（(從低點到高點在上升趨勢中，或從高點到低點在下降趨勢中)），然後將此長度按照 Fibonacci 比例（23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%）劃分成不同的水平。

在圖表上繪製 Fibonacci Retracement 的步驟

在常用交易平台上繪製 Fibonacci Retracement 相當簡單：

1. 確定你想應用工具的完整趨勢
2. 找到並啟用「Fibonacci Retracement」工具
3. 點擊趨勢的起點 (點1)
4. 點擊趨勢的終點 (點2)
5. 23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6% 水平會自動顯示在圖表上

繪製完成後，你可以輕鬆追蹤這些水平，識別潛在的反轉點。

在加密貨幣交易中的應用

( Fibonacci Retracement 在上升趨勢中的應用

在牛市中，Fibonacci Retracement 有助於識別最佳的回調進場點。當價格回撤到 0.618 )61.8%### 水平時，交易者的貪婪情緒達到高峰。此時，貪婪的投資者會開始獲利了結，造成賣壓，形成短期的回調。

然而，等待空頭回補的投資者會進場，並推動趨勢繼續上行。為確認上升趨勢仍具有效力，建議等待價格突破第二次 61.8% 水平。

( Fibonacci Retracement 在下降趨勢中的應用

相反地，在熊市中，恐懼情緒會在 61.8% 水平達到高點。空頭投資者會平倉，形成短暫的反彈。然而，當需求耗盡，賣壓將持續推低價格，下降趨勢將延續。

為確認趨勢持續，建議等待價格跌破 61.8% 水平。

結合其他指標使用 Fibonacci

儘管 Fibonacci Retracement 是強大的工具，但不應單獨使用。為提高準確性，建議結合其他技術指標：

• RSI 指標：識別超買/超賣區域
• MACD：確認動能變化
• Stochastic：提供進出場的額外信號

K線分析也非常有幫助。例如，50% 水平出現 Doji 附近，代表買賣力量平衡，可能是反轉的強烈信號。之後出現的看漲吞沒（bullish engulfing）K線，則進一步確認買入機會。

需要注意的事項

Fibonacci Retracement 並非百分之百成功的工具。這些水平僅是潛在的反轉區域，並非保證。交易者應留意這些水平的成交量集中，因為這些點常是決策的關鍵。

在執行交易前，務必用其他指標或K線形態來確認信號。多工具結合的策略，通常比單一工具更能帶來良好結果。

總結

Fibonacci Retracement 已成為專業加密貨幣交易者不可或缺的工具。數學與實務應用的結合，幫助你識別隱藏的模式、預測可能的反轉點，從而做出更明智的交易決策。

掌握此技術，能提升你的技術分析能力，並對數字與價格變動之間的關係有更深的理解。然而，請記住沒有任何工具是完美的。務必將 Fibonacci Retracement 與其他分析方法結合，建立穩健且持久的交易策略。