Кращі акції з високим дивідендом 2015 року: огляд п’яти сильних учасників

Для інвесторів, які шукають надійний дохід замість капітального зростання, акції з дивідендами давно є збалансованим підходом до накопичення багатства. У 2015 році, році, що відзначився волатильністю ринку та економічною невизначеністю, привабливість компаній, що виплачують дивіденди, ще більше зросла. Багато портфелів того року робили акцент на акціях з дивідендами як на захисну стратегію, використовуючи їх здатність забезпечувати стабільні виплати та водночас частково захищати від коливань ширшого ринку акцій.

Чому інвестори звернулися до акцій з дивідендами у 2015 році

Рік 2015 приніс складний ландшафт для інвесторів у акції. Економіка США подавала змішані сигнали — внутрішній ріст залишався помірним, але споживча довіра та настрої на ринку житла покращувалися разом із зміцненням ринку праці. Водночас, на початку року підвищилася активність злиттів і поглинань, що підтримувало настрої.

Однак з’явилися перешкоди. Очікування щодо підвищення процентних ставок, побоювання щодо переоцінки, зростання долара, падіння цін на нафту та страхи щодо економічного сповільнення в Китаї створювали значну невизначеність. Глобальні кризи, зокрема ситуація з боргом Греції, додавали складності. Ця сукупність факторів змусила багатьох інвесторів перейти до більш консервативної позиції, звертаючись до акцій з дивідендами як на надійне джерело доходу.

Переваги були очевидними: акції з дивідендами історично перевищували результати ширшого ринку протягом тривалого часу і забезпечували регулярний грошовий потік, що зменшувало залежність від зростання цін.

Рамки відбору: як обиралися ці п’ять акцій

Визначити, які акції з дивідендами заслуговують уваги, вимагало ретельного підходу до відбору. За допомогою інструментів, таких як Zacks Stock Screener, аналітики поєднували кілька критеріїв для звуження кола. Вибір виходив за межі простої доходності. Кожна кандидатна акція повинна була відповідати таким вимогам:

• Дивідендна дохідність 5% або вище
• Рейтинг Zacks #1 (Сильна покупка) або #2 (Покупка)
• Позитивний імпульс прибутків із стабільними перевищеннями очікувань
• Обґрунтовані показники оцінки
• Надійне прогнозне зростання прибутків на найближчі п’ять років

Цей багатогранний підхід гарантував, що обрані акції були не лише високодохідними, а й мали фундаментальну силу, здатну підтримувати та зростати у своїх виплатах.

П’ять переможців 2015 року у різних секторах

Наступні п’ять акцій стали яскравими представниками дивідендних лідерів 2015 року, кожна з яких пропонувала дохідність 5% і вище разом із позитивними фундаментальними каталізаторами:

Лідери у секторі нерухомості

Preferred Apartment Communities, Inc. (APTS) пропонувала дивідендну дохідність 5%, підтриману диверсифікованим портфелем багатоквартирної нерухомості. Базуючись у Атланті, компанія купувала та управляла апартаментами, а також інвестувала в іпотечний борг, забезпечений багатоквартирною нерухомістю. Від 2011 року REIT виплачував квартальні дивіденди, а у червні 2015 року підвищив їх з 12,5 до 18 центів за акцію. З ринковою капіталізацією близько 299 мільйонів доларів і рейтингом Zacks #1, акція показала позитивні сюрпризи з прибутками у двох із попередніх чотирьох кварталів із середнім перевищенням на 0,77%. Прогнозне зростання прибутків на п’ять років становило 7%, а з початку року ціна зросла приблизно на 45,4%.

Arbor Realty Trust Inc. (ABR) займала особливу нішу у секторі фінансування нерухомості, спеціалізуючись на містках-кредитах, мезонінних інвестиціях і цінних паперах, забезпечених іпотекою. Постійна річна дивідендна ставка становила 60 центів за акцію, що дає 8% доходності. Незважаючи на меншу ринкову капіталізацію — близько 362 мільйонів доларів, Arbor демонструвала сильне виконання, перевищуючи очікування прибутків у трьох із чотирьох останніх кварталів у середньому на 48,7%. Рейтинг Zacks #1 і стабільне зростання приблизно на 4,9% рік до року свідчили про стабільність у волатильному році.

Енергетична інфраструктура: найвищий дохід

Northern Tier Energy LP (NTI) була найагресивнішою акцією у цьому списку, пропонуючи вражаючі 16% доходності. Як незалежна компанія з переробки, роздрібної торгівлі та трубопроводів у регіоні PADD II, Northern Tier отримувала дохід у кількох бізнес-лініях, включаючи Bakery SuperMom. Штаб-квартира у Ріджфілді, Коннектикут, і рейтинг Zacks #1, компанія постійно підвищувала дивіденди та перевищувала очікування прибутків на 28,5% у трьох із останніх чотирьох кварталів. З ринковою капіталізацією 2,39 мільярда доларів очікуване зростання прибутків на п’ять років становило 8,2%, а з початку року ціна зросла приблизно на 16,2%.

Spectra Energy Partners, LP (SEP) — дочірня компанія Spectra Energy Corp, базується у Х’юстоні і зосереджена на транспортуванні та зберіганні природного газу в Північній Америці. З ринковою капіталізацією 13,43 мільярда доларів і доходністю 6%, ця компанія з рейтингом Zacks #2 перевищила очікування EPS у всіх чотирьох останніх кварталах у середньому на 34,7%. Постійна історія зростання дивідендів і прогнозне зростання прибутків на 5,4% за п’ять років зробили її улюбленицею інституційних інвесторів, що шукають і дохід, і зростання.

Судноплавство: використання циклічних можливостей

Ardmore Shipping Corporation (ASC), що базується у Махоні, Ірландія, забезпечувала морські перевезення нафтопродуктів і хімікатів через суднові чартери та часовые чартери для нафтових компаній і хімічних корпорацій по всьому світу. З ринковою капіталізацією близько 324 мільйонів доларів, Ardmore виплачував квартальні дивіденди з 2013 року і у листопаді 2015 року підвищив їх з 6,6 до 31 центу. Дохідність у 10% відображала циклічну силу ринків судноплавства того року. Незважаючи на циклічність галузі, компанія зберегла рейтинг Zacks #1 і показала перевищення прибутків у всіх чотирьох останніх кварталах у середньому на 25,4%. Прогнозне зростання прибутків на п’ять років у 10% свідчить про стійкість поза межами тимчасових піків ринку.

Основний урок із дивідендних акцій 2015 року

Ці п’ять акцій з дивідендами 2015 року мали спільні характеристики, окрім високої доходності. Вони поєднували надійне формування доходу з внутрішнім імпульсом прибутків, що підтверджувалося стабільними перевищеннями прогнозів. Сектори нерухомості, енергетики та судноплавства виявилися особливо сприятливими для пошуку дивідендних акцій із потенціалом як для доходу, так і для зростання.

Обрані компанії також відображали стратегічний принцип: замість простого погоні за доходністю, дисципліновані інвестори застосовували багатогранні критерії, щоб переконатися, що акції мають фундаментальну силу для підтримки та потенційного зростання дивідендів з часом. Наявність рекомендацій Zacks Rank сигналізувала, що кожна акція має перспективний імпульс, окрім привабливості за доходністю.

Висновок: чому ці дивідендні акції 2015 року були важливими

Інвестування у якісні акції з дивідендами створює основу для отримання надійного доходу, який може зростати разом із розвитком бізнесу. Цей принцип був актуальним у 2015 році і залишається важливим для довгострокового накопичення багатства. Коли акції з дивідендами поєднують привабливу доходність із міцним зростанням прибутків і позитивним імпульсом аналітиків, вони пропонують привабливе поєднання короткострокового доходу та довгострокового капітального зростання.

Більше десятиліття історії показує, що стабільні платники з сильними фундаментальними показниками зазвичай перевищують результати ширшого ринку. Застосовуючи строгі критерії відбору та пріоритетність якості поряд із доходністю, інвестори можуть формувати портфелі, що балансуватимуть потреби у доході та прагнення до зростання — вічний підхід, яким ілюструвалися акції з дивідендами, що виділялися у 2015 році.