Законодавці США пропонують масштабну реформу правил оподаткування криптовалют

Група представників Палати представників двох партій внесла рамковий документ, спрямований на фундаментальне переформатування оподаткування цифрових активів у США. Представники Макс Міллер (R-OH) та Стівен Горсфорд (D-NV)—обидва члени впливового Комітету з питань податкової та митної політики—представили проект пропозиції, яка вирішує роки плутанини та невизначеності навколо оподаткування криптовалют. Ініціатива прагне принести необхідну ясність у сферу, де інвестори та учасники блокчейну стикалися з суперечливими рекомендаціями та змінюваними стандартами.

Розбір ключових положень: стабількоіни та нагороди за стейкінг

Пропозиція вводить два важливі податкові пільги, що безпосередньо вигідні користувачам криптовалют. По-перше, регульовані стабількоіни, прив’язані до долара, що беруть участь у транзакціях на суму менше ніж (200, звільняються від вимог щодо податку на приріст капіталу. Цей поріг спеціально орієнтований на низьковартісні перекази, визнаючи, що дрібні транзакції стабількоінів створюють адміністративне навантаження без значущого надходження податкових доходів.

По-друге, рамковий документ вводить опціональний п’ятирічний відстрочення сплати податку на доходи, отримані через стейкінг або майнінг. Замість негайного оподаткування нагород—як це передбачено поточними вказівками IRS—учасники можуть обрати відстрочити сплату податку на п’ять років. Після закінчення цього періоду нагороди оподатковуватимуться як звичайний дохід за їхньою справедливою ринковою вартістю на момент отримання. Це становить компроміс між двома протилежними філософіями: республіканськими законодавцями, які віддають перевагу оподаткуванню лише при продажу, та демократичними, які виступають за негайне оподаткування, подібне до традиційної оплати праці.

Як рамкова концепція Mark-to-Market змінює оподаткування криптотрейдингу

Пропозиція модернізує податкове оподаткування цифрових активів, застосовуючи метод обліку mark-to-market—традиційно використовуваний для цінних паперів і товарів. За цією моделлю активні трейдери криптовалют щороку обчислюватимуть оподатковувані прибутки та збитки на основі поточних ринкових цін, навіть якщо вони не продавали свої активи. Такий підхід дозволяє трейдерам компенсувати нереалізовані збитки з іншими оподатковуваними доходами, потенційно зменшуючи загальне податкове навантаження.

У доповнення до цього положення, законодавство поширює правила про wash sale (продаж із збитком і швидке повторне купівля ідентичного активу з метою отримання податкової вигоди) на цифрові активи. Це запобігатиме стратегічному збору податкових збитків, що стало поширеним серед криптотрейдерів, закриваючи цю лазівку в ринку криптовалют.

Що це означає для вашого крипто-портфоліо та майбутньої податкової стратегії

Для інвесторів і трейдерів криптовалют ця пропозиція може значно покращити можливості планування податків. Поєднання обліку mark-to-market і правил про wash sale створить більш послідовну систему, яка відповідатиме традиційним оподаткуванням цінних паперів. Активні трейдери отримають вигоду від можливості компенсувати збитки у своїх портфелях, тоді як учасники стейкінгу здобудуть гнучкість завдяки опціональному п’ятирічному відстроченню.

Законодавство також враховує міжнародних інвесторів. Включаючи цифрові активи до звільнень від податку на приріст капіталу для іноземних трейдерів, що використовують американські брокери або платформи, пропозиція має на меті зміцнити конкурентоспроможність вітчизняних криптовалютних бірж на глобальному ринку. Це може привернути більше міжнародного капіталу до платформ, базованих у США, і підвищити їхню актуальність у світовій торгівлі криптовалютами.

Від проекту до закону: шлях уперед для податкової політики у сфері криптовалют

Хоча пропозиція залишається у проектній формі і може зазнати значних змін під час законодавчого процесу, вона сигналізує про важливий поворотний момент. Вперше Комітет з питань податкової та митної політики Палати представників офіційно розглядає питання оподаткування криптовалют окремо від ширших регуляторних обговорень. Це розділення демонструє визнання того, що оподаткування цифрових активів потребує індивідуальних рішень, відмінних від загальної регуляторної реформи.

Рамкова концепція прагне привести оподаткування криптовалют у відповідність із встановленими правилами щодо традиційних фінансових інструментів. Оскільки цифрові фінанси продовжують розвиватися і зростати, наявність всебічних і чітких податкових рекомендацій вигідна як окремим інвесторам, що шукають впевненість, так і політикам, які прагнуть запобігти ухиленню від сплати податків. У своїй нинішній формі або з поправками, ця двопартійна ініціатива є важливим кроком до створення сучасної системи оподаткування криптовалют.