Чому трейдерам потрібно розуміти попит і пропозицію перед інвестуванням на фондовому ринку

Якщо ви коли-небудь цікавилися, чому ціна акцій зростає або падає через певні події, скажу вам, що відповідь криється у силі попиту та пропозиції на ринку. Це — сильний інструмент для розуміння механізму запиту і пропозиції, який є більше ніж просто економічною теорією — це потужний засіб для більш точного прогнозування напрямку цін.

Запит і пропозиція: основи ціноутворення

Розпочнемо з простого питання: що таке запит? Це кількість покупців і обсяг товару, який вони готові купити за різними цінами. А пропозиція? Це кількість продавців і обсяг товару, який вони готові продати.

Коли ми малюємо графік залежності між ціною і обсягом, отримуємо два криві: криву запиту, яка має тенденцію спадати, оскільки при зростанні ціни менше людей купують, і криву пропозиції, яка має тенденцію зростати, оскільки при високій ціні продавці бажають виставити більше товару.

Точка перетину цих кривих називається рівновага, і це — точка, де ціна стабілізується, бо обсяг, який покупці хочуть придбати, дорівнює обсягу, який продавці готові продати.

Фактори, що впливають на зміну запиту

Не лише ціна впливає на запит — є й інші важливі фактори:

Дохід споживачів — коли економіка зростає, у людей з’являється більше грошей, і вони прагнуть інвестувати або купувати додаткові товари.

Довіра — якщо інвестори вважають, що майбутнє буде сприятливим, вони купують більше активів і акцій.

Смаки і тенденції — сезонні зміни, технологічні новинки або зміни у споживчих звичках можуть значно впливати на запит.

Процентні ставки — коли центральний банк знижує ставки, інвестиції у фондовий ринок зростають, оскільки депозити стають менш привабливими.

Фактори, що впливають на зміну пропозиції

З боку продавців також є свої фактори:

Витрати на виробництво — при зростанні витрат продавці можуть зменшити обсяги або підвищити ціну, щоб зберегти прибуток.

Технології — удосконалення виробничих процесів може збільшити пропозицію при тих же витратах.

Ланцюги постачання — проблеми у ланцюгах постачання можуть зменшити обсяги товарів, що пропонуються, швидко знижуючи пропозицію.

Державна політика — податки, регулювання цін або нові правила можуть впливати на пропозицію.

Очікування — якщо продавці вважають, що ціна зросте в майбутньому, вони можуть утримувати товар, щоб продати його пізніше за вищою ціною.

Як працює ринок акцій: застосування запиту і пропозиції

Акції — це товар, і закони запиту і пропозиції тут працюють так само.

Коли з’являються хороші новини про компанію, інвестори прагнуть купити більше акцій, що підвищує запит. Якщо пропозиція не зростає, ціна починає зростати, щоб знайти нову рівновагу.

Навпаки, погані новини викликають швидкий продаж активів, що створює надлишок пропозиції і тиск на зниження ціни, щоб залучити нових покупців.

Використання Demand Supply Zone у трейдингу

Професійні трейдери часто застосовують цю концепцію через техніки, звані Demand Supply Zone — зони попиту і пропозиції, що визначають області, де ціна зустрічає сильний опір або підтримку.

Модель розвороту (Reversal Pattern)

DBR (Drop-Base-Rally): різке падіння ціни через сильний продаж, потім відновлення і формування бази. При хороших новинах ціна прориває цей рівень вгору, і трейдери можуть входити в позицію при пробої.

RBD (Rally-Base-Drop): різкий ріст ціни через сильний попит, потім пауза. При поганих новинах ціна прориває рівень вниз, і трейдери можуть продавати при пробої.

Трендові моделі (Continuation Pattern)

RBR (Rally-Base-Rally): у висхідному тренді ціна зростає, робить коротку корекцію і знову рухається вгору. Вхід — при пробої опору в базі.

DBD (Drop-Base-Drop): у низхідному тренді ціна падає, робить корекцію і продовжує падати. Вхід — при пробої підтримки в базі.

Аналіз свічкових моделей і сигналів

Зелені свічки (Close > Open) показують домінування покупців за день.

Червоні свічки (Close < Open) — домінування продавців.

Доджі (Close ≈ Open) — рівновага між покупцями і продавцями, чіткої тенденції немає.

Підсумок

Запит і пропозиція — це не просто теорія з класної кімнати, а основа руху цін на ринку. Розуміння того, що відбувається з ланцюгом пропозиції або іншими факторами, що впливають на рівновагу, дає вам достатньо інформації для розумних інвестиційних рішень.

Хоча ця теорія проста для розуміння, її ефективне застосування вимагає регулярної практики — спостереження за реальним ринком і тестування стратегій. Коли ви побачите зв’язок між запитом і пропозицією та рухом цін, ви зрозумієте справжній намір ринку і зможете приймати рішення з більшою впевненістю.