MACD — індикатор тренду, який трейдери повинні знати та як використовувати його точно

Основи знань про індикатор MACD

Індикатор MACD або Moving Average Convergence Divergence — що це таке? Цей індикатор є інструментом аналізу, який має дві здатності: він може визначати (Trend) цінового руху та вимірювати (Momentum) сили тренду одночасно. З моменту його створення відомим аналітиком Джеральдом Аппелем наприкінці 1970-х років, цей інструмент здобув велику довіру серед трейдерів і інвесторів.

Індикатор MACD розвинений із застосуванням ковзних середніх, зокрема шляхом обчислення різниці між двома експоненційними ковзними середніми (EMA) — короткостроковою та довгостроковою (Convergence Divergence), щоб спостерігати за змінами цінового тренду. Головна цінність MACD полягає в тому, що він допомагає трейдерам швидко виявляти зміну напрямку тренду.

Структура, що складає індикатор MACD

Реальний індикатор MACD складається з трьох основних частин, кожна з яких виконує свою роль:

Лінія MACD — перша частина системи

Саме лінія MACD є результатом обчислення різниці між EMA за короткий період (EMA 12) та EMA за довгий період (EMA 26). Це можна інтерпретувати так:

• Коли MACD > 0 (над центральною лінією), це означає, що короткострокова середня вища за довгострокову, і тренд має тенденцію до зростання.
• Коли MACD < 0 (нижче центральної лінії), це свідчить про те, що короткострокова середня нижча за довгострокову, і тренд має тенденцію до спаду.

Крім того, силу тренду можна оцінити за нахилом лінії MACD: якщо нахил посилюється (незалежно від знака), це свідчить про посилення тренду. Якщо нахил зменшується і лінія стає плоскою, тренд послаблюється.

Лінія сигналу — підтвердження тренду

Лінія сигналу обчислюється як EMA за 9 періодів від значення MACD. Трейдери використовують цю лінію для підтвердження сигналів, порівнюючи її з лінією MACD:

• Коли MACD > 0 і лінія сигналу > MACD, цей сигнал називається Bullish MACD і підтверджує висхідний тренд.
• Коли MACD < 0 і лінія сигналу < MACD, цей сигнал називається Bearish MACD і підтверджує низхідний тренд.

Зверніть увагу, що лінія сигналу не обов’язково має бути EMA 9 — трейдери можуть налаштовувати її період для більш точної сигналізації, наприклад, використовувати EMA 5 або EMA 7.

Гістограма MACD — чітке відображення різниці

Гістограма MACD обчислюється як різниця між MACD і лінією сигналу і відображає цю різницю у вигляді стовпчиків:

• Гістограма > 0 (позитивна), що означає, що MACD > лінія сигналу. Це свідчить про висхідний тренд. Зростання гістограми вказує на посилення тренду, зменшення — на його ослаблення.
• Гістограма < 0 (негативна), що означає, що MACD < лінія сигналу. Це свідчить про низхідний тренд. Зменшення негативної гістограми — ослаблення тренду.
• Гістограма = 0 — критична точка, що вказує на можливу зміну напрямку тренду, оскільки MACD дорівнює лінії сигналу.

EMA та SMA у розрахунках MACD

Чому обирають EMA замість SMA? Середні ковзні мають два типи: SMA (просте ковзне середнє), яке рівномірно зважує усі дані, та EMA (експоненційне ковзне середнє), яке надає більшу вагу останнім даним.

EMA швидше реагує на зміни цін і тому є більш підходящим для розрахунків MACD, оскільки швидше відображає актуальні зміни ринку, що дозволяє отримати більш точні сигнали порівняно з SMA, особливо при аналізі часових рядів, таких як ціни акцій.

Приклад розрахунку MACD на основі даних USDCHF

Формули розрахунку такі:

EMA(12) = (P × k) + (EMA n-1 × (1 - k)(

EMA)26) = (P × k) + (EMA n-1 × (1 - k))

де k = 2 / (n + 1)

Після обчислення EMA для періодів 12 і 26, обчислюємо лінію сигналу як:

EMA(9( = )MACD × k) + (EMA n-1 × (1 - k))

і гістограму як:

Гістограма = MACD – Лінія сигналу

Приклади даних для розрахунків наведені у таблиці, що ілюструє рух EMA за 12 і 26 періодів, а також значення MACD, лінії сигналу та гістограми.

Що показує індикатор MACD трейдерам

( Перша функція: визначення тренду

З базової концепції, коли ціна зростає, короткострокова EMA перевищує довгострокову, і MACD > 0, що свідчить про висхідний тренд. Аналогічно, коли MACD < 0, тренд є низхідним.

Критична точка — це перетин MACD з нулем, що сигналізує про зміну напрямку.

) Друга функція: вимірювання сили тренду

Нахил лінії MACD відображає силу тренду: посилення нахилу в позитивну сторону — сильний висхідний тренд; у негативну — сильний низхідний тренд.

Якщо нахил зменшується, це свідчить про зменшення імпульсу.

( Третя функція: дивергенція MACD)

Дивергенція MACD виникає, коли ціна і MACD не підтверджують один одного:

• Медвежа дивергенція — ціна зростає, але MACD слабшає, що може сигналізувати про зміну тренду.
• Бичача дивергенція — ціна падає, але MACD слабшає, що може вказувати на завершення низхідного тренду.

Як використовувати MACD у торгівлі

( Метод 1: Перетин нуля — Zero-Cross

Найпростіший спосіб — спостерігати за перетином MACD через центральну лінію:

• Сигнал на покупку: коли MACD перетинає центральну лінію знизу вгору (з негативного в позитивний), що вказує на початок висхідного тренду.
• Сигнал на продаж: коли MACD перетинає знизу вгору (з позитивного в негативний), що сигналізує про початок низхідного тренду.

( Метод 2: Перетин MACD і лінії сигналу

Цей метод швидший за Zero-Cross і дозволяє швидше реагувати на зміни:

• Сигнал на покупку: коли MACD перетинає лінію сигналу знизу вгору, навіть якщо MACD ще залишається негативним.
• Сигнал на продаж: коли MACD перетинає лінію сигналу зверху вниз, навіть якщо MACD ще залишається позитивним.

) Метод 3: Дивергенція MACD — конфлікт сигналів

Цей метод дає більш надійні сигнали, але виникає рідко:

• Сигнал на покупку: коли ціна робить новий мінімум, але MACD зменшує негативний розмір, що свідчить про дивергенцію.
• Сигнал на продаж: коли ціна робить новий максимум, але MACD зменшує позитивний розмір, що також свідчить про дивергенцію.

Використання MACD разом з іншими інструментами

) MACD + RSI

RSI — індикатор імпульсу, який швидко реагує на зміни цін, тоді як MACD — запізнюється. Комбінування обох дозволяє отримати більш точні сигнали:

• Сигнал на покупку: коли RSI входить у зону перепроданості (<30), і MACD перетинає центральну лінію вгору.
• Сигнал на продаж: коли RSI входить у зону перекупленості (>70), і MACD перетинає центральну лінію вниз.

( MACD + Полігон Біллінджера (Bollinger Bands)

Полігон Біллінджера показує рівень цін, що перевищують або знижують норму. Коли ціна торкається межі BB разом із сигналами MACD, це може вказувати на зміну тренду:

• Сигнал на покупку: коли ціна прориває нижню межу BB і MACD перетинає центральну лінію вгору.
• Сигнал на продаж: коли ціна прориває верхню межу BB і MACD перетинає центральну лінію вниз.

) MACD + William %Range

William %Range вимірює рівень перекупленості або перепроданості:

• Сигнал на покупку: коли William %Range входить у зону перепроданості (<-80), і MACD перетинає центральну лінію вгору.
• Сигнал на продаж: коли William %Range входить у зону перекупленості (> -20), і MACD перетинає центральну лінію вниз.

Обмеження індикатора MACD

Індикатор MACD є запізнюваним, тобто він подає сигнали з затримкою після змін цінового руху:

• Перше обмеження: перетин нуля — сигнал, що часто з’являється вже після початку тренду.
• Друге обмеження: перетин MACD і лінії сигналу може давати хибні сигнали в умовах бічного ринку.
• Третє обмеження: дивергенція MACD виникає рідко і може тривати довго.

Тому MACD не слід використовувати як єдинственный індикатор. Його потрібно поєднувати з іншими інструментами та індикаторами для підвищення точності.

Висновки

Індикатор MACD — потужний інструмент аналізу, який допомагає трейдерам визначати (Trend) і вимірювати (Momentum) одночасно. Хоча він має свої обмеження, у складі комплексної торгової системи він може значно підвищити точність прийняття рішень. Трейдерам рекомендується практикувати використання MACD на демо-рахунках, тестувати його в різних таймфреймах і налаштовувати параметри для створення торгової системи, що найкраще відповідає їх стилю торгівлі.