Como obter lucros consistentes na compra e venda de moedas estrangeiras e dólares americanos? Domine os segredos do comércio de câmbio | Guia para ganhar dinheiro no mercado de divisas

O mercado financeiro global mais grande na verdade não é o de ações ou títulos, mas sim o mercado de câmbio. Com um volume de negociação diário superior a 6 trilhões de dólares, as trocas de moedas entre países permanecem ativas, e nos últimos anos até moedas de mercados tradicionais e estáveis também apresentaram oscilações notáveis, criando várias oportunidades para investidores comuns.

Para os iniciantes que desejam participar na compra e venda de moedas, o mais importante é compreender a essência do spread cambial e dominar métodos de negociação que se ajustem ao seu nível de tolerância ao risco. Este artigo irá aprofundar a lógica central do investimento em moedas, as cinco principais técnicas práticas, além de diferentes cronogramas de negociação, ajudando você a encontrar seu próprio caminho de lucro.

Qual é o núcleo do ganho na compra e venda de moedas?

Simplificando, comprar e vender moedas é principalmente para lucrar com o spread cambial. O spread é a diferença entre o preço de câmbio de uma moeda em diferentes momentos ou canais. Os investidores, ao preverem a tendência da moeda, utilizam estratégias de “comprar barato e vender caro” ou “vender caro e comprar barato” para obter lucros.

Fórmula de cálculo do spread cambial

O lucro de uma operação é calculado assim:

Lucro = (Preço de fechamento - Preço de abertura) × Quantidade negociada

Por exemplo, suponha que você esteja otimista com a valorização do euro, compre 1 lote padrão (100.000 unidades) de EUR/USD a uma taxa de 1.0800, e depois feche a posição quando a taxa subir para 1.0900. O cálculo do lucro será:

(1.0900 - 1.0800) × 100.000 = 1.000 dólares

Uma oscilação de apenas 100 pontos pode gerar um lucro de 1.000 dólares. Isso explica por que a compra e venda de moedas estrangeiras é tão atraente para muitos investidores.

As três principais formas de comprar e vender moedas

De acordo com o nível de risco e a complexidade operacional, o investimento em moedas pode ser dividido em três categorias:

1. Depósito a prazo em moeda estrangeira no banco (baixo risco)

Este é o método com menor barreira de entrada. Basta abrir uma conta em moeda estrangeira no banco e, com a taxa de câmbio do dia, converter TWD em moeda estrangeira para fazer depósitos a prazo.

Muitos investidores em Taiwan preferem depósitos em dólares americanos (com alta taxa de juros e ampla aplicação) ou depósitos em rand sul-africano (com alta rentabilidade). O depósito a prazo principalmente lucra com os juros, mas é preciso estar atento ao risco de oscilações cambiais. Por exemplo, se atualmente os EUA estiverem em ciclo de redução de juros, o dólar frente ao TWD pode enfrentar pressão de depreciação, sendo necessário avaliar cuidadosamente.

Dica: Depósitos a prazo são adequados para investidores conservadores que buscam estabilidade de juros, mas se o objetivo é lucrar com o spread cambial, essa modalidade tem pouca flexibilidade, pois o resgate antecipado pode implicar penalidades de juros e não permite operações de venda a descoberto, podendo perder oportunidades.

2. Fundos cambiais (risco médio)

Esses fundos investem em títulos de dívida ou ações de países específicos, combinando a volatilidade cambial com a valorização dos ativos, possibilitando uma “dupla lucratividade”.

Por exemplo, se você acredita na valorização do iene e acha que o mercado de ações japonês está subavaliado, pode comprar fundos denominados em ienes, assim lucrando tanto com a valorização cambial quanto com a alta das ações.

3. Negociação de margem cambial (forex) (alto risco e alta recompensa)

Realizada por meio de contratos com corretoras, os investidores só precisam pagar uma margem de garantia para realizar operações muito maiores do que o capital investido. A alavancagem varia de dezenas a centenas de vezes, permitindo multiplicar ganhos em curto prazo, mas também aumentando o risco de perdas rápidas e totais.

Ao negociar pares de moedas principais como o dólar, a negociação de margem cambial oferece flexibilidade e alavancagem, sendo a mais adequada para traders de curto prazo.

Três principais vantagens da negociação de margem cambial

Alavancagem para ampliar lucros

O mercado de câmbio oferece alavancagens geralmente entre dezenas e centenas de vezes, de modo que mesmo pequenas oscilações cambiais podem ser ampliadas dezenas de vezes. Por exemplo, em agosto do ano passado, o iene subiu de 161 para 141 frente ao dólar; se você aproveitou essa tendência usando alavancagem, os lucros multiplicaram-se várias vezes, o que não é um sonho.

Custos de negociação mais baixos

A diferença de preço (spread) na compra e venda de moedas em bancos pode chegar a 0,3%-0,47%, enquanto plataformas de margem cambial geralmente oferecem spreads inferiores a 0,01%, ou até sem taxas de corretagem. Isso significa que, mesmo sem usar alavancagem, negociar dólares ou outras moedas principais pode gerar retornos superiores às operações de câmbio bancário.

Negociação T+0, 24 horas por dia

O mercado de câmbio não possui uma bolsa centralizada, operando 24 horas de segunda a sexta-feira sem interrupções. Os investidores podem escolher comprar ou vender de forma flexível, de acordo com a movimentação do mercado, realizando negociações ilimitadas em um único dia, aumentando bastante a liberdade operacional.

Cinco principais técnicas de negociação prática

1. Negociação em faixa (Range Trading)

Quando a taxa de câmbio oscila dentro de uma determinada faixa de preço, sem uma direção clara, a negociação em faixa é bastante eficaz. Os traders precisam identificar pontos de suporte e resistência, realizando operações de compra na baixa e venda na alta nesses níveis críticos.

Entre 2011 e 2015, quando o Banco Central da Suíça manteve o EUR/CHF na mínima de 1.2000, muitos investidores continuaram a arbitrar na faixa de 1.2000-1.2500. Indicadores técnicos como RSI (Índice de Força Relativa) ou CCI (Índice de Canal de Commodities) ajudam a confirmar sinais de compra e venda com bom desempenho.

Dica: A negociação em faixa exige disciplina rígida de stop-loss. Se a faixa for rompida, as perdas podem ser severas.

2. Negociação de tendência (Trend Trading)

Quando há uma forte tendência na taxa de câmbio, essa estratégia é utilizada, geralmente em médio a longo prazo. Por exemplo, de maio de 2021 a outubro de 2022, o EUR/USD apresentou uma valorização do dólar devido à forte decisão do Federal Reserve de aumentar juros e à hesitação do Banco Central Europeu, levando o euro a uma queda unilateral.

Os pontos de entrada são definidos por indicadores técnicos, e os pontos de saída calculados com base na relação risco-retorno, com níveis de stop-loss menores que os de lucro esperado.

Dica: Uma vez formada a tendência, ela é difícil de ser revertida. Seguir a direção principal permite lucros estáveis.

3. Negociação diária (Day Trading)

Indicada para investidores que preferem operações de curto prazo. As notícias são o principal motor — ajustes de juros, reuniões de bancos centrais, divulgação de dados econômicos podem provocar oscilações intensas.

Por exemplo, a forte alta do Federal Reserve em meados de 2021 (com aumentos de 4 pontos base por vez) impulsionou uma forte queda do euro frente ao dólar. Aproveitar esses momentos-chave, em 1-2 dias, pode gerar lucros consideráveis.

Dica: Agir com rapidez, evitar deixar posições abertas à noite, pois operações de curto prazo podem se transformar em posições de longo prazo, aumentando o risco de perdas.

4. Negociação de ondas (Swing Trading)

Entre o day trading e o trend trading, essa estratégia combina análise técnica e fundamental. O segredo é identificar ativos com maior volatilidade e captar sinais como: rompimento para cima, rompimento para baixo, reversão de tendência ou retração.

Em 15 de janeiro de 2015, o Banco Central da Suíça eliminou o limite de 1.2000 no EUR/CHF, desencadeando o famoso “evento do cisne negro do franco suíço”, e os traders de ondas aproveitaram essa grande volatilidade.

Dica: O swing trading lucra com a amplitude das oscilações, mas quanto maior a volatilidade, maior o risco. É importante saber quando encerrar a operação.

5. Negociação de posição (Position Trading)

Por meio de manutenção de posições por longo prazo, esperando a valorização cambial, essa estratégia é adequada para investidores que não querem negociar frequentemente. Além da análise técnica e fundamental, é preciso usar fatores macroeconômicos e dados históricos para determinar a direção.

O ponto-chave é escolher pontos de entrada com baixo custo. Por exemplo, o dólar atingiu uma alta de quase 10 anos em 114, e se você espera uma queda do dólar, abrir uma posição vendida perto do topo pode reduzir o custo de entrada e proteger contra oscilações de curto prazo.

Dica: Identifique a direção futura do câmbio e procure pontos de entrada de baixo custo durante os ciclos de volatilidade.

Por que investir na compra e venda de moedas?

Ampla aplicação

Além do investimento, trocar moeda é necessário para viagens internacionais, compras no exterior e comércio internacional. Se você entender a situação econômica de diferentes países, pode fazer arbitragem ou hedge, como acumular ienes em baixa, preparando-se para viagens ou realizando operações de carry trade.

Tendências de alta e baixa mais claras

Comparado a ações e títulos, o movimento cambial é mais duradouro e claro. Basta entender as políticas de juros e de câmbio do país da moeda alvo para fazer uma previsão geral da direção. O dólar, especialmente, é influenciado por reuniões do Fed e divulgação do CPI, que são referências importantes.

Alta liquidez

O mercado de câmbio movimenta mais de 6 trilhões de dólares por dia, funciona 24 horas globalmente, e é difícil de ser manipulado por grandes fundos, oferecendo alta transparência. As decisões de investimento são mais baseadas em dados reais.

Horários de negociação de moedas

Negociação de moedas em bancos

Normalmente ocorre durante o horário de expediente, das 9h às 15h30, com fechamento nos fins de semana e feriados.

Negociação de margem cambial

Sem uma bolsa centralizada, funciona de segunda a sexta-feira, 24 horas por dia. Dividida em quatro principais períodos:

Período de Sydney (abertura às 5-6h de Taiwan) → Período de Tóquio (abertura às 7-8h) → Período de Londres (abertura às 15-16h) → Período de Nova York (abertura às 20-21h)

Há sobreposições entre esses períodos, garantindo oportunidades de negociação ao longo do dia. A sobreposição entre Londres e Nova York (das 20h ao meia-noite de Taiwan) é a mais líquida, com spreads menores.

Resumo

Negociar dólares e outras moedas para lucrar com o spread cambial não possui uma única estratégia definitiva; ela varia de pessoa para pessoa. Investidores conservadores preferem depósitos bancários, buscando estabilidade; investidores mais avançados podem optar por fundos cambiais para dupla rentabilidade; traders profissionais usam operações de margem e alavancagem para ampliar ganhos.

Independentemente da modalidade escolhida, o mais importante é ajustar a estratégia ao seu perfil de risco, capital disponível e hábitos de negociação, usando as técnicas deste artigo para descobrir a melhor abordagem. O mercado de câmbio, com estudo dedicado, oferece oportunidades de lucro. Recomenda-se praticar inicialmente com contas demo, para aprender as técnicas, e só depois investir com dinheiro real, minimizando riscos.