O USD fortalece-se face ao AUD à medida que a resolução do encerramento do governo se aproxima, e a pressão técnica aumenta

O Dólar Australiano enfrenta ventos contrários face ao Dólar Americano, caindo pela segunda sessão consecutiva à medida que os participantes do mercado se preparam para a reabertura iminente do governo dos EUA. O par AUD/USD encontra-se sob pressão perto de 0.6520, onde a resistência técnica da Média Móvel Exponencial de nove dias (EMA) intersecta com o fortalecimento crescente do Dólar Americano.

Análise Técnica: AUD/USD em Níveis Críticos de Suporte

Atualmente negociado em torno de 0.6520, o par AUD/USD permanece confinado dentro de um padrão de consolidação retangular no gráfico diário. A proximidade com a EMA de nove dias sugere uma tendência neutra de curto prazo, embora riscos de baixa persistam. Uma quebra abaixo desta média móvel testaria a barreira psicológica de 0.6500, potencialmente desencadeando novas quedas em direção à fronteira inferior do retângulo em 0.6470. A mínima de cinco meses de 0.6414, estabelecida em 21 de agosto, representa a próxima zona de suporte significativa.

Para cima, recuperar a EMA de 50 dias em 0.6536 sinalizaria um renovado interesse de compra. Uma quebra acima desta resistência poderia impulsionar o par em direção à borda superior do retângulo perto de 0.6630, com a máxima de 13 meses de 0.6707 (17 de setembro) representando o objetivo final para cenários de alta.

Ganhos do Dólar Americano com a Resolução do Shutdown

O Índice do Dólar Americano (DXY) interrompeu sua sequência de cinco sessões de perdas, atualmente oscilando em torno de 99.50. Este ressurgimento coincide com o avanço do Congresso na legislação para encerrar o shutdown do governo federal, com a Câmara prevista para votar na quarta-feira antes de enviar o projeto ao Presidente Trump para assinatura.

A reabertura do governo promete dois catalisadores importantes para o mercado: a retomada dos salários federais e a liberação de dados econômicos anteriormente retidos. Estes desenvolvimentos provavelmente revitalizarão a atividade do mercado e fornecerão clareza sobre a trajetória da economia dos EUA. Funcionários do Federal Reserve, incluindo Christopher Waller, Raphael Bostic e Stephen Miran, estão agendados para discursar ainda hoje, com os traders ansiosos por seus comentários sobre inflação e política monetária.

O Presidente Trump sinalizou apoio ao acordo bipartidário na segunda-feira, com o Líder da Maioria no Senado, John Thune, expressando confiança de que Trump assinará a legislação prontamente. O Secretário do Tesouro, Scott Bessent, alertou que os danos econômicos do shutdown estão se acumulando, embora permaneça otimista quanto ao progresso da inflação e espere quedas de preços nos próximos meses.

RBA Navega por Águas Monetárias Restritivas em Meio a Desafios de Recuperação

Enquanto isso, a política monetária australiana permanece limitada por circunstâncias incomuns. O Vice-Governador do RBA, Andrew Hauser, delineou a situação do banco central na segunda-feira: a recuperação econômica da Austrália começou com a demanda já superando a produção potencial, limitando severamente o espaço para cortes de juros de curto prazo. Manter condições monetárias restritivas continua sendo essencial para combater pressões inflacionárias persistentes.

Na Conferência da Associação de Fundos de Superannuação da Austrália (ASFA) realizada em Broadbeach, o Vice-Governador do RBA, Brad Jones, destacou riscos emergentes nos mercados financeiros. Ele alertou que os mercados estão subestimando ameaças geopolíticas e que as avaliações permanecem complacentes apesar de sinais iniciais de fragmentação nas reservas de ouro dos bancos centrais.

Sentimento do Consumidor na Austrália Dispara enquanto Odds de Corte do Fed Aumentam

Dados recentes pintaram um quadro mais otimista para a Austrália internamente. O índice de Confiança do Consumidor da Universidade de Melbourne, medido pelo Westpac, subiu 12,8% em novembro, atingindo 103,8, a primeira leitura acima de 100 desde fevereiro de 2022. Este é o índice mais forte não relacionado à pandemia em sete anos, refletindo condições econômicas em melhora e riscos externos em recuo.

No entanto, as expectativas do mercado sugerem que as taxas de juros dos EUA podem começar a diminuir em breve. A ferramenta CME FedWatch atualmente precifica uma probabilidade de 68% de um corte de 25 pontos base na taxa em dezembro, impulsionada pelas perdas de empregos de outubro (concentradas no governo e no varejo) e pelo sentimento do consumidor caindo para o menor nível em três anos e meio no início de novembro.

Mudanças na Política Comercial da China e Seus Implicações para o AUD

O Ministério do Comércio da China anunciou uma suspensão temporária de sua proibição de exportação de materiais de uso dual, incluindo gálio, germânio, antimônio e materiais superduros para os Estados Unidos, válida até 27 de novembro de 2026. Essa mudança de política tem implicações para o Dólar Australiano, dado o status da China como principal parceiro comercial da Austrália.

Os dados de inflação de outubro da China mostraram sinais mistos. O Índice de Preços ao Consumidor subiu 0,2% ano a ano, recuperando-se da queda de 0,3% em setembro e superando as expectativas do mercado de zero crescimento. Mês a mês, a inflação do CPI aumentou 0,2%, ligeiramente acima do ganho de 0,1% de setembro. Por outro lado, o Índice de Preços ao Produtor contraiu 2,1% em relação ao ano anterior, uma melhora em relação à queda de 2,3% de setembro, superando a previsão de -2,2%.

Visão Geral do Desempenho do Par de Moedas

Em relação às suas principais contrapartes, o Dólar Australiano apresenta um quadro misto. A moeda registrou seu desempenho mais fraco em relação ao Dólar Neozelandês, enquanto mostrou quedas marginais contra o Dólar Americano (-0,10%), Euro (-0,06%) e Libra Esterlina (-0,06%). O AUD obteve ganhos modestos contra o Yen Japonês, Franco Suíço e Dólar Canadense, refletindo uma força mais ampla do USD do que demanda específica pelo AUD.

A trajetória de curto prazo para o AUD/USD permanece dependente de dois catalisadores principais: o timing e a magnitude dos cortes de juros nos EUA e o compromisso do RBA em manter condições restritivas. Com o suporte técnico sendo testado e a divergência de políticas potencialmente se ampliando, o par enfrenta uma encruzilhada crítica enquanto os mercados digerem a resolução do shutdown do governo e avaliam as implicações para ambas as economias.