Onde Investir os Seus $1.000: Melhores Ações em Dólar para Crescimento a Longo Prazo em 2024

Compreender o panorama da IA sem exagerar

Três anos passaram desde que o ChatGPT revolucionou o mundo, e as ações de IA generativa atingiram avaliações recorde. Embora alguns observadores do mercado alertem para um possível superaquecimento, investidores inteligentes ainda podem participar nesta tendência, concentrando-se em empresas estabelecidas que integram a IA de forma estratégica, em vez de apostar tudo no seu futuro. Dois candidatos de destaque merecem consideração para uma alocação de (1.000): Taiwan Semiconductor Manufacturing e Amazon, ambos oferecendo uma exposição equilibrada ao boom tecnológico.

TSMC: A força invisível que impulsiona a inovação global

Entre as melhores ações em dólares a considerar, a TSMC merece atenção prioritária. Com um aumento de 49% desde o início do ano, esta empresa finalmente começou a receber reconhecimento proporcional à sua importância no mercado. Ao contrário dos favoritos mais publicitados da IA, a TSMC atua como a camada fundamental que suporta todo o ecossistema de semicondutores.

A produção avançada de chips está entre os setores mais complexos, que exigem altos investimentos de capital e são estrategicamente críticos. Poucas organizações possuem tanto a capacidade financeira quanto a expertise técnica para construir as cadeias de suprimentos complexas necessárias para competir na mais alta categoria. Essa dinâmica criou uma indústria com apenas alguns grandes players—entre eles, a TSMC—cada um com vantagens competitivas formidáveis que se assemelham a fossos profundos.

As estatísticas contam uma história convincente. Dados do Boston Consulting Group revelam que a TSMC fabrica 92% de todos os chips avançados de inteligência artificial globalmente. Essa posição dominante se estende a outros domínios: a empresa controla 90% da produção de processadores para smartphones. Essas posições de liderança sugerem que a TSMC mantém espaço para expandir para tecnologias emergentes, como a computação quântica, quando estas amadurecerem comercialmente.

Do ponto de vista de avaliação, a TSMC apresenta um ponto de entrada atraente. Com um múltiplo P/E futuro de 25, ela negocia abaixo da média do Nasdaq, que é 28, oferecendo um valor melhor do que o índice de tecnologia mais amplo. Essa precificação razoável reforça a tese de investimento em uma ação blue-chip de um setor de crescimento.

Amazon: A jogada diversificada na inteligência artificial

A Amazon representa outra oportunidade atraente de ação em dólares, embora sob uma perspectiva diferente. O desempenho desde o início do ano mostra um ganho modesto de 14%—seguindo o avanço de 21% do Nasdaq e de ações de alto desempenho como Nvidia, que subiram 48%. No entanto, esse desempenho relativo inferior mascara o envolvimento substancial da empresa com a tecnologia de IA.

A vantagem da Amazon reside na sua capacidade de aproveitar a IA sem uma concentração excessiva em uma única aplicação. Através da Amazon Web Services AWS, a empresa fornece a infraestrutura e plataformas que permitem a outras organizações implantar soluções de software voltadas para o consumidor. Simultaneamente, a Amazon usa IA e robótica internamente para revolucionar a eficiência operacional.

A recente reestruturação da força de trabalho—com a redução de 14.000 posições—sinaliza essa mudança operacional. Embora o CEO Andy Jassy tenha atribuído a redução a um realinhamento cultural, ela está alinhada com seu memorando de junho, que previa que a eficiência impulsionada por IA remodelaria o total de funcionários da empresa. Nos próximos anos, essa transição exigirá uma gestão cuidadosa da relação pública, especialmente considerando que a Amazon é o segundo maior empregador dos EUA. No entanto, uma luz no fim do túnel surge: a mudança de uma força de trabalho de armazém de alta rotatividade para funções técnicas mais estáveis e melhor remuneradas, gerenciando sistemas robóticos, pode melhorar a estabilidade e a qualidade da força de trabalho.

Equilibrando risco em um mercado concentrado

O impulso da IA generativa amadureceu consideravelmente. Embora oportunidades de crescimento substanciais ainda existam, investidores prudentes devem considerar a diversificação por meio de empresas que se beneficiam da IA sem ancorar toda a sua carteira nela. Tanto a Amazon quanto a TSMC conseguem esse equilíbrio, embora a Amazon, provavelmente, apresente um caso mais forte a curto prazo, dado que já integra a IA em operações centrais, com evidências observáveis.

Tomando sua decisão de 1.000

Antes de investir capital em qualquer uma das ações, reconheça que analistas profissionais de ações frequentemente identificam oportunidades que vão além de nomes individuais. Históricos demonstram o valor de uma seleção disciplinada de ações: investidores que apostaram na Netflix em dezembro de 2004, quando foi recomendada por analistas de topo, viram seus 1.000 crescerem para 595.194; aqueles que investiram na Nvidia em abril de 2005 testemunharam seus 1.000 se transformarem em 1.153.334.

Considere se a Amazon ou a TSMC se alinham com uma estratégia de investimento abrangente, em vez de tomar decisões isoladas. Ambas as melhores ações em dólares para o ambiente atual merecem uma análise de portfólio enquanto você constrói posições para o longo prazo.