Bank of Japan mengambil langkah, saham AS naik bersamaan, dolar AS/JPY menembus level 158, perak mencapai rekor tertinggi

Global financial markets menyambut gelombang kenaikan yang beragam. Bank Sentral Jepang mengumumkan kenaikan suku bunga sebesar 25 basis poin kemarin, langkah ini secara efektif meredakan kekhawatiran pasar terhadap penutupan posisi carry trade, ditambah dengan kinerja kuartal pertama yang cerah dari Micron Technology, preferensi risiko pasar meningkat secara signifikan, indeks ketakutan VIX turun tajam sebesar 11,57%.

Sorotan pasar komoditas beragam, logam mulia mencapai rekor tertinggi

Didorong oleh permintaan investasi yang kuat dan ketegangan pasokan global, harga perak melonjak cepat ke level tertinggi sejarah, menembus angka $67,0 untuk pertama kalinya. Sementara emas menunjukkan performa stabil, menutup dua hari perdagangan berturut-turut dengan pola bintang silang, dengan harga $4338,6/ons, naik 0,14%. WTI juga tidak mau kalah, naik 1,14%, menjadi $56,5 per barel.

Sementara itu, kurs USD/JPY menguat sebesar 1,39%, mendekati level psikologis 158,0. Kenaikan suku bunga Bank Jepang mendorong hasil obligasi pemerintah 10 tahun melewati 2%, mencapai level tertinggi sejak 1999, yang juga meningkatkan biaya pembiayaan yen, memberikan dampak signifikan terhadap “carry trade” di hedge fund makro global dengan leverage tinggi.

Pasar saham AS rebound seluruhnya, saham teknologi memimpin kenaikan

Hari Jumat lalu bertepatan dengan hari penyelesaian kuartal keempat di pasar saham AS, kontrak berjangka dan opsi indeks utama mengalami penyelesaian secara kolektif, dengan total nilai kontrak mencapai $7,1 triliun. Dalam konteks ini, ketiga indeks utama AS menguat: Dow naik 0,38%, S&P 500 naik 0,88%, Nasdaq Composite menguat 1,31%. Indeks Golden Dragon China juga rebound sebesar 0,86%.

Pasar saham Eropa juga mengikuti tren kenaikan, FTSE 100 Inggris naik 0,61%, CAC 40 Prancis naik 0,01%, DAX 30 Jerman naik 0,37%.

Dalam hal saham individual, Oracle memimpin kenaikan dengan penutupan naik 6,6%; Nvidia dan Broadcom masing-masing naik 3,9% dan 3,2%, di mana Nvidia menjadi saham komponen terkuat di Dow. Sebaliknya, Nike mengalami tekanan harga turun 10,5% karena bisnis di pasar China lesu.

Pasar kripto menyesuaikan, Bitcoin dan Ethereum sedikit melemah

Berdasarkan data terbaru, Bitcoin saat ini diperdagangkan di angka $87,71 juta, naik 0,14% dalam 24 jam; Ethereum diperdagangkan di $2,94 juta, turun 0,72% dalam 24 jam. Pasar menunjukkan perbedaan struktural akibat penyesuaian ekspektasi kebijakan bank sentral.

Pejabat Federal Reserve berhati-hati, prospek kenaikan suku bunga AS diragukan

Terkait arah kebijakan setelah kenaikan suku bunga AS, posisi pejabat Federal Reserve beragam. Presiden Federal Reserve New York Williams menyatakan bahwa saat ini Fed tidak mendesak untuk melakukan penyesuaian suku bunga lebih lanjut, data ketenagakerjaan dan inflasi terbaru tidak mengubah ekspektasinya. Ia berpendapat bahwa penurunan suku bunga yang telah dilakukan membuat kebijakan relatif stabil, dengan tujuan menurunkan inflasi ke 2% tanpa merusak pasar tenaga kerja.

Presiden Federal Reserve Cleveland, Loretta Mester, lebih konservatif, menyarankan bahwa dalam beberapa bulan ke depan tidak perlu menyesuaikan suku bunga. Ia lebih khawatir terhadap kenaikan inflasi daripada risiko terhadap ketenagakerjaan, dan berpendapat bahwa Fed harus mempertahankan tingkat suku bunga acuan di kisaran 3,5%-3,75%, setidaknya sampai musim semi untuk evaluasi ulang. Ini berbeda dengan ekspektasi pasar yang memperkirakan penurunan suku bunga lebih lanjut, karena minutes rapat terakhir Fed hanya memperkirakan satu kali penurunan suku bunga tahun depan.

Hasil obligasi pemerintah 10 tahun sekitar 4,15%, naik 3 basis poin dari hari sebelumnya; hasil obligasi 2 tahun naik ke 3,492%, mencerminkan penyesuaian ulang pasar terhadap prospek kebijakan Fed.

Menteri Keuangan Jepang kembali mengeluarkan “Peringatan Intervensi”

Menteri Keuangan Jepang, Shunichi Suzuki, setelah mengikuti konferensi video Menteri Keuangan G7, menyatakan bahwa Jepang akan mengambil langkah yang tepat untuk menghadapi fluktuasi nilai tukar yang berlebihan. Ia menyoroti bahwa volatilitas yen yang ekstrem dan sepihak dalam setengah hari terakhir sangat mengkhawatirkan, dan Jepang akan berdasarkan pada pernyataan bersama yang ditandatangani Jepang-AS pada September, untuk mengambil tindakan terhadap fluktuasi abnormal termasuk spekulasi.

Data kepercayaan konsumen melemah, prospek ekonomi mengkhawatirkan

Indeks kepercayaan konsumen AS untuk Desember menunjukkan hasil di bawah ekspektasi. Indeks akhir dari University of Michigan untuk Desember naik ke 52,9, kurang dari perkiraan 53,5. Indeks ini turun hampir 30% dari Desember 2024, menunjukkan kekhawatiran konsumen terhadap kondisi ekonomi tetap menjadi masalah utama. Indeks kondisi saat ini mencapai titik terendah sejarah di 50,4, sementara indeks ekspektasi naik ke level tertinggi dalam empat bulan. Yang paling mengkhawatirkan, pandangan konsumen terhadap prospek pembelian barang besar memburuk ke level terendah dalam sejarah, menambah tantangan bagi kebijakan Federal Reserve di masa depan.

Sorotan global

Laba ByteDance mencapai rekor tertinggi: Menurut laporan, ByteDance, perusahaan induk TikTok, diperkirakan akan mencapai laba sekitar $50 miliar pada 2025, memecahkan rekor sejarah. Perusahaan ini telah mengakumulasi laba bersih sekitar $40 miliar dalam tiga kuartal pertama tahun ini, melampaui ekspektasi internal. Jika target tercapai, laba ByteDance akan mendekati perkiraan Meta sekitar $60 miliar tahun ini.

AS mendesak regulasi chip AI: Komite Urusan Luar Negeri DPR mengusulkan RUU Pengawasan AI, yang meminta pengawasan tingkat Kongres terhadap penjualan chip AI ke negara-negara musuh. RUU ini menetapkan bahwa prosesor dengan performa setara atau lebih tinggi dari Nvidia H200 akan berada di bawah pengawasan, menandai pengetatan sikap AS terhadap ekspor chip AI.

Trump ubah strategi luar angkasa: Presiden AS Trump mengeluarkan perintah eksekutif untuk mengirim astronot kembali ke bulan sebelum 2028, dan membangun pangkalan permanen di bulan sebelum 2030, sementara mendorong penundaan misi ke Mars. Langkah ini bertujuan untuk mengungguli China, yang berencana menyelesaikan target serupa sebelum 2030.