Opportunités d'investissement dans la vague de l'IA : pourquoi les actions liées au concept GPT méritent-elles votre attention ?

La montée de l’intelligence artificielle n’est plus un sujet d’avenir, mais une réalité du marché actuel. Depuis le lancement de ChatGPT en novembre 2022, il a accumulé 100 millions d’utilisateurs en seulement deux mois, un rythme de croissance surpassant même le record de TikTok qui a mis neuf mois pour atteindre ce chiffre. Cela reflète non seulement la soif du marché pour cette technologie, mais annonce également une révolution industrielle profonde en préparation.

Comment la technologie AI redéfinit le paysage du marché

L’émergence de ChatGPT a permis de prendre conscience que l’IA sortait du laboratoire pour s’intégrer dans le quotidien. Cette technologie peut engager des conversations approfondies, créer du contenu, écrire du code, voire fournir des conseils professionnels, avec une portée d’application bien au-delà de l’imagination.

Du point de vue commercial, de grandes enseignes de la distribution ont commencé à intégrer ces technologies dans leurs services principaux. Prenons Carrefour par exemple : ils proposent via GPT-4 dans leur application des recommandations d’achat intelligentes. L’utilisateur n’a qu’à décrire ses besoins (par exemple « budget de 500€, famille de 5, menu pour une semaine »), et le système génère automatiquement une liste de courses. Ce type de service personnalisé et efficace devient la nouvelle norme.

Les secteurs à forte intensité de connaissances comme le droit, la finance ou le développement logiciel font également face à une transformation. L’automatisation du traitement des documents, des études de cas ou la préparation de rapports financiers peut considérablement réduire les coûts humains tout en assurant un service 24/7. Cela signifie une amélioration globale de l’efficacité opérationnelle des entreprises et une redéfinition de leur avantage concurrentiel.

Pourquoi les actions liées à GPT deviennent-elles un centre d’intérêt pour les investisseurs ?

Une mutation qualitative de la demande

ChatGPT est considéré comme la technologie la plus disruptive depuis Internet. Lorsque ces outils IA deviennent des équipements quotidiens pour les utilisateurs et les entreprises, la demande sous-jacente explose en croissance géométrique — puces, puissance de calcul, services cloud, centres de données, toute la chaîne industrielle est activée.

La course stratégique des géants de la tech

Google a lancé Bard, Baidu a présenté Wenxin Yiyan, et Microsoft a intégré en profondeur OpenAI. La compétition technologique est si intense qu’elle en dit long. Chaque leader technologique investit massivement dans ces domaines pour ne pas être marginalisé. Cette pression interne se traduit par une demande du marché, stimulant la prospérité de toute la chaîne industrielle.

L’enthousiasme des marchés financiers

Prenons l’exemple de Microsoft : sous l’effet de la spéculation autour de ChatGPT, son action est passée de 250 dollars début 2023 à 382,86 dollars, soit une hausse de 53 %. Ce rendement financier attire un flux constant de capitaux vers ce secteur.

Trois actions liées à GPT à suivre de près

Microsoft (MSFT) : le bénéficiaire direct

Microsoft, investisseur stratégique d’OpenAI, est la « vraie » action GPT. Au-delà de ses liens financiers, Microsoft a intégré cette technologie dans Bing, inversant la tendance de perte de parts de marché en mai 2023 — la part de Bing est passée de 6,81 % à 9,19 % en deux mois, tandis que celle de Google a reculé de 87,65 % à 83,49 %.

Azure, partenaire cloud exclusif d’OpenAI, permet à Microsoft de percevoir des revenus continus issus de l’expansion des activités d’OpenAI. Selon les sources, OpenAI cherche à lever des fonds, avec une valorisation potentielle de 1000 milliards de dollars, ce qui constitue un soutien précieux pour la valeur à long terme de Microsoft.

Sur le plan technique, la moyenne mobile MACD en weekly a croisé à la hausse fin octobre, avec un support important autour de 360 dollars. Si la tendance reste en oscillation haute, une poursuite haussière est envisageable ; en cas de cassure, le prochain support se situerait vers 340 dollars.

NVIDIA (NVDA) : le gagnant invisible

Les besoins en calcul pour GPT sont énormes, ce qui stimule directement la demande pour les puces GPU. En tant que leader mondial des GPU, NVIDIA est quasiment incontournable dans cette course — peu importe qui sortira vainqueur dans le domaine de l’IA, il faudra compter sur ses puces.

La performance boursière le reflète : NVIDIA a gagné plus de 240 % en 2023, devenant une étoile montante du secteur technologique. Sur le plan technique, après une consolidation en haute de août, la MACD hebdomadaire a croisé à la baisse, mais le prix n’a pas montré de faiblesse claire, au contraire, il a atteint de nouveaux sommets dans une configuration de divergence haussière, avec des moyennes mobiles en tendance haussière. Les investisseurs peuvent surveiller un éventuel croisement doré de la MACD comme signal d’achat.

Baidu (BIDU) : le représentant de l’IA locale

Baidu, le plus grand moteur de recherche chinois, ressent également l’impact de la vague IA. Son lancement de Wenxin Yiyan a suscité des discussions, mais ses résultats de marché sont solides. En 2023, l’action Baidu a surperformé ses concurrents, et sa base d’utilisateurs s’est rapidement élargée.

Les données montrent que le modèle de Wenxin est appelé en moyenne plusieurs dizaines de millions de fois par jour, avec plus de 10 000 entreprises utilisant ses services chaque mois. Fin novembre, le nombre d’utilisateurs a dépassé 70 millions, et Baidu a récemment passé le test de standard national chinois pour les grands modèles. Cela indique qu’en Chine, dans un écosystème Internet indépendant, Baidu possède des avantages uniques.

Sur le plan technique, la weekly Baidu montre une croix de mort, mais il faut encore observer la suite pour confirmer une véritable inversion de tendance.

Comment participer à l’investissement dans les actions GPT ?

Investissement à long terme

Pour les investisseurs favorables à une détention prolongée, l’achat direct d’actions GPT de qualité reste une option classique. Le marché américain a une barrière d’entrée relativement faible, adaptée à une stratégie d’investissement périodique. Par ailleurs, un ETF dédié aux actions GPT (code : CHAT) est disponible pour diversifier le risque sur le secteur.

Trading flexible

Les actions GPT connaissent souvent une forte volatilité à court terme. Divers produits dérivés financiers existent pour saisir ces opportunités. Grâce à la négociation bidirectionnelle et à l’effet de levier, les investisseurs peuvent exploiter différentes situations de marché, tout en restant vigilants à la gestion des risques.

Équilibrer perspectives et risques

L’émergence de ChatGPT a brisé le monopole de Google dans la recherche, une avancée qui marquera l’histoire de la tech. Cependant, l’histoire nous rappelle que des géants comme Yahoo ou Sina ont été remplacés par de nouveaux acteurs. Il faut donc rester prudent dans l’investissement lié à GPT, en évaluant régulièrement la position concurrentielle des entreprises.

En revanche, les fournisseurs de matériel comme NVIDIA présentent un risque relativement faible, car la demande en puissance de calcul est certaine, quelle que soit l’évolution de l’IA.

Du point de vue du cycle de vie industriel, le secteur GPT est encore en phase de croissance, la demande s’accélère. Pour les investisseurs, c’est une fenêtre d’entrée relativement favorable. Lorsqu’il atteindra la maturité, il faudra réévaluer la nécessité d’ajuster la composition du portefeuille.

En résumé

L’attractivité des actions GPT réside dans la certitude de la demande, la visibilité du potentiel commercial, et le fait que le secteur est en phase de croissance. Les investisseurs doivent choisir une stratégie adaptée à leur tolérance au risque, en combinant analyse fondamentale et technique, que ce soit pour un investissement à long terme ou une opération à court terme, tout en restant attentifs aux évolutions du marché.