Guide d'échange du yen japonais : du tourisme à l'investissement, coûts et stratégies pour échanger le dollar taïwanais contre le yen japonais

En décembre 2025, le taux de change du dollar taïwanais contre le yen japonais a déjà dépassé le niveau de 4,85, et la demande pour le tourisme, les études à l’étranger et l’investissement au Japon repart à la hausse. Beaucoup se demandent : est-ce le bon moment pour échanger des yens ? En réalité, il n’y a pas de « meilleur moment » absolu pour échanger des devises, tout dépend de choisir le bon canal et la bonne stratégie.

Faut-il échanger des yens maintenant ? Aperçu de la tendance du taux de change

Passant de 4,46 au début de l’année à 4,85 actuellement, le yen a déjà apprécié d’environ 8,7 %, ce qui offre un rendement d’investissement considérable. Mais ce qui est encore plus important, c’est la direction de la politique monétaire de la Banque centrale du Japon — la position hawkish du gouverneur Ueda Kazuo a fait monter la prévision de hausse des taux à 80 %, avec une augmentation de 0,25 point de base lors de la réunion du 19 décembre pour atteindre 0,75 % (plus haut en 30 ans). Le rendement des obligations japonaises a atteint un sommet de 17 ans à 1,93 %.

Le USD/JPY, qui était à un sommet de 160 au début de l’année, est maintenant autour de 154,58. À court terme, il pourrait revenir à 155, mais à moyen et long terme, la prévision est en dessous de 150. Cela indique que l’attractivité du yen comme valeur refuge continue de s’accroître, surtout dans un contexte d’incertitude économique mondiale.

Conclusion : il vaut mieux entrer par étapes plutôt que tout échanger d’un coup, afin d’éviter le risque de fluctuation du taux de change et profiter des points bas.

Pourquoi le yen vaut-il la peine d’être échangé ? Analyse en trois angles

1. Besoins quotidiens liés au tourisme, shopping et achats en ligne

Achats à Tokyo, Osaka, ski à Hokkaido, vacances à Okinawa — la plupart des magasins n’acceptent que des paiements en espèces (le taux de pénétration des cartes de crédit n’est que de 60 %). De plus, l’achat en ligne ou via des agents pour les produits de pharmacie, vêtements, produits dérivés d’anime, nécessite souvent un paiement direct en yen.

2. Coûts liés aux études à l’étranger et à la résidence longue

Est-ce que partir étudier à l’étranger en vaut la peine ? C’est une question que se posent beaucoup d’étudiants et de parents taïwanais. Outre les frais de scolarité et de vie, le risque de change constitue un coût caché. Échanger des yens à l’avance et bien gérer ces fonds (par exemple via des dépôts à terme ou des assurances) permet de maîtriser les coûts et de réduire l’impact des fluctuations du taux. Les dépôts en devises étrangères avec un taux d’intérêt annuel d’environ 1,5-1,8 % au Japon, bien que modérés, restent supérieurs à l’environnement à taux zéro du dollar taïwanais.

3. La valeur stratégique dans la gestion d’actifs de couverture

Le yen est l’une des trois principales monnaies refuges mondiales (avec le dollar américain et le franc suisse). En 2022, lors du conflit Russie-Ukraine, le yen s’est apprécié de 8 % en une semaine, amortissant efficacement la chute des marchés boursiers. Pour les investisseurs taïwanais, échanger en yen ne sert pas seulement au loisir, mais aussi à couvrir la volatilité du marché boursier taïwanais. Par ailleurs, la politique de taux ultra-bas (0,5 %) du Japon fait du yen une « monnaie de financement » : beaucoup empruntent en yen à faible coût pour investir en dollars à rendement élevé (différentiel de taux entre le Japon et les États-Unis de 4,0 %), puis revendent le yen lorsque le risque augmente, pour racheter des yens à un meilleur prix.

Quatre canaux d’échange, comment choisir ?

Échange en agence : traditionnel mais coûteux

Apporter directement des espèces en dollars taïwanais à une agence bancaire ou à l’aéroport, en utilisant le « taux de vente en espèces » (1-2 % de moins que le taux spot). La Banque taïwanaise, au 10 décembre 2025, propose un taux de vente en espèces d’environ 0,2060 TWD par yen. Certaines banques appliquent aussi des frais fixes (100-200 TWD), ce qui peut faire perdre environ 1 500 à 2 000 TWD pour 50 000 TWD échangés.

Convient à : ceux qui ne sont pas familiers avec les opérations en ligne ou qui ont besoin d’échanger de petites sommes en urgence (par exemple à l’aéroport).

Voici les taux actualisés des principales banques (10 décembre 2025) :

Échange en ligne + compte en devises : compromis

Via l’app bancaire ou la banque en ligne, en utilisant le « taux spot de vente » (1 % meilleur que le taux en agence), convertir des TWD en yens et les déposer sur un compte en devises. Si besoin de cash, retirer en agence ou via un distributeur en devises, avec des frais (dès 100 TWD). Idéal pour suivre la tendance du marché, en entrant par étapes lorsque le taux est favorable (par exemple, si le TWD/JPY est inférieur à 4,80). Pour 50 000 TWD, la perte serait d’environ 500 à 1 000 TWD.

Convient à : ceux qui ont de l’expérience en devises, utilisant régulièrement un compte en devises, et souhaitant investir dans des dépôts à terme ou des ETF en yen.

Échange en ligne + retrait à l’aéroport : meilleure option avant départ

Pas besoin de compte en devises, il suffit de remplir en ligne le montant, la devise, la succursale et la date de retrait. La plateforme « Easy Purchase » de la Banque taïwanaise propose un échange sans frais (paiement via TaiwanPay, seulement 10 TWD), avec une réduction de 0,5 % sur le taux. Pour 50 000 TWD, la perte serait d’environ 300 à 800 TWD. À Taoyuan, 14 points de retrait de la Banque taïwanaise (dont 2 24h/24) permettent de retirer directement à l’aéroport.

Convient à : ceux qui planifient leur voyage, veulent retirer directement à l’aéroport, ou préparent des études à l’étranger.

Distributeurs automatiques en devises : retrait 24h/24

Utiliser une carte bancaire à puce dans un distributeur en devises pour retirer des yens en liquide, opération disponible 24h/24, avec possibilité de faire des retraits interbancaires (frais de 5 TWD par transaction). La Banque E.SUN permet de retirer en yens depuis un compte en TWD, avec un plafond journalier de 150 000 TWD, sans frais de change. Pour 50 000 TWD, la perte serait d’environ 800 à 1 200 TWD.

Inconvénients : nombre limité de distributeurs (environ 200 dans tout le pays), risque de rupture de stock en heures de pointe. Il est conseillé de prévoir à l’avance.

Convient à : ceux qui n’ont pas le temps de se rendre en agence ou qui ont besoin d’un retrait urgent.

Comparatif des quatre méthodes (pour 50 000 TWD)

Après avoir échangé des yens : faire fructifier son argent

Une fois le yen échangé, le laisser dormir sur le compte sans intérêt n’est pas optimal. Il est conseillé de le réinvestir dans des produits financiers :

1. Dépôts à terme en yen : stratégie prudente, avec des banques comme E.SUN ou Taïwan Bank, en ligne, à partir de 10 000 yens, avec un taux annuel de 1,5-1,8 %.

2. Assurances en yen : à moyen terme, chez Cathay ou Fubon, avec des contrats d’épargne garantis à un taux de 2-3 %.

3. ETF en yen (00675U, 00703) : croissance, tracking de l’indice du yen, achat via l’app de courtage, idéal pour l’investissement périodique.

4. Trading forex : option avancée, trading direct en pairs comme USD/JPY, EUR/JPY, avec possibilité de position longue ou courte, 24h/24, pour les stratégies de swing.

Foire aux questions

Q. Quelle différence entre le taux en espèces et le taux spot ?

Le taux en espèces est celui proposé par la banque pour les devises physiques (billets/monnaie), pratique pour le tourisme, mais avec une majoration de 1-2 %. Le taux spot est celui du marché des devises, pour les transferts électroniques, avec un meilleur taux proche du prix international, généralement deux jours ouvrables après la transaction (T+2).

Q. Combien de yen puis-je obtenir pour 10 000 TWD ?

Avec le taux de vente en espèces de 0,2060 TWD par yen, 10 000 TWD donnent environ 48 543 yen. Avec le taux spot (environ 0,2050), cela donne environ 48 780 yen, soit une différence d’environ 200 yen (40 TWD).

Q. Que dois-je apporter pour une opération en agence ?

Carte d’identité + passeport pour les Taïwanais ; passeport + permis de résidence pour les étrangers. Si c’est une société, apporter un certificat d’enregistrement. Si réservation en ligne, apporter la confirmation. Moins de 20 ans, accompagnement parental et autorisation. Pour des montants supérieurs à 100 000 TWD, déclaration de la provenance des fonds peut être requise.

Q. Quelle est la limite de retrait en devises à l’ATM ?

Après la nouvelle réglementation 2025, chaque banque a ses limites. China Trust : 120 000 TWD/jour ; Taishin Bank : 150 000 TWD/jour ; E.SUN : 150 000 TWD/jour (incluant la carte de débit). Il est conseillé d’utiliser la carte de la banque pour éviter les frais interbancaires (5 TWD par transaction).

Conseils finaux

Le yen n’est plus seulement une monnaie pour voyager, mais un actif avec des fonctions de couverture et d’investissement. Que ce soit pour préparer un voyage au Japon, étudier à l’étranger ou profiter de la dépréciation du TWD pour se couvrir, en suivant le principe « échanger par étapes + ne pas laisser dormir l’argent », on peut réduire les coûts et maximiser les gains.

Pour les débutants, il est conseillé de commencer par « échange en ligne via la Banque taïwanaise + retrait à l’aéroport » ou « distributeur en devises », puis d’évoluer vers des dépôts à terme, ETF ou trading de swing selon les besoins. Ainsi, non seulement vous voyagez plus avantageusement, mais vous bénéficiez aussi d’une protection supplémentaire face aux turbulences du marché mondial.