11.19 Analyse du marché : aperçu de la situation technique du Bitcoin, du pétrole brut, de l'or et des indices boursiers américains

Prévision du contexte du marché

L’environnement d’investissement actuel fait face à de multiples incertitudes. La allocation en liquidités des gestionnaires de fonds est à son niveau le plus bas de l’histoire (3,7 %), les actions financières américaines étant confrontées à un test de support, ce qui suggère que l’appétit pour le risque sur le marché pourrait être en train de s’ajuster. Alors que les inquiétudes concernant la valorisation de l’IA continuent de s’intensifier, le risque de correction du marché boursier se rapproche. Les données non agricoles de septembre aux États-Unis, publiées jeudi, seront un point d’observation clé, pouvant donner le ton à la décision de taux de la Fed en décembre.

Bitcoin : potentiel de rebond vs tendance baissière à long terme

Le Bitcoin se situe actuellement au-dessus de 90 000 dollars, ayant déjà chuté d’environ 30 % depuis début octobre. Sur le plan technique, une série de plus bas et de plus bas plus faibles indique clairement un cadre de tendance baissière. Bien qu’un rebond technique soit attendu après une chute importante à court terme, les investisseurs doivent rester vigilants quant à la nature de ce rebond.

Prévision de rebond à court terme : si le Bitcoin se maintient au-dessus de 92 000 dollars, un rebond pourrait tester 96 000 voire 100 000 dollars. Cependant, ce type de rebond doit être considéré comme une correction technique dans une tendance baissière, et non comme un signal de retournement de tendance.

Risque à moyen terme : si le niveau de 100 000 dollars n’est pas efficacement consolidé, il existe un risque de retest de 86 500 dollars voire 75 000 dollars.

Niveaux de support : 92 000, 90 000, 85 000
Niveaux de résistance : 100 000, 106 000, 108 500

WTI : dynamique haussière en accumulation, vigilance face à la surchauffe à court terme

Le WTI a augmenté de 1,42 % mardi, atteignant un sommet à 60,85 dollars, avec trois jours de hausse sur les quatre derniers jours de trading. Le point clé d’observation est que l’indicateur AO montre une accumulation de dynamique haussière, ce qui signifie qu’en cas de stabilisation au-dessus de 60, il existe un risque de test supplémentaire à la hausse.

Objectif supérieur : surveiller de près la résistance autour de 65,5 dollars. En cas de rupture, l’espace de hausse s’ouvrira davantage.

Support inférieur : 58 dollars devient un support clé ; sa rupture changerait la perspective de hausse à court terme.

Niveaux de support : 60,0, 58,3, 56,0
Niveaux de résistance : 62,0, 65,0, 70,0

Or : support à 4000 dollars confirmé, rebond susceptible de se prolonger

L’or a augmenté de 0,4 % mercredi, atteignant un sommet à 4098 dollars, tout près de 4100 dollars. Bien qu’il oscille encore dans la fourchette 3890-4225 dollars, la confirmation du support à 4000 dollars indique que le rebond à court terme pourrait se construire.

Objectif de rebond : en cas de franchissement réussi de 4100 dollars, une nouvelle tentative à 4130 dollars voire 4220 dollars est envisageable. Les investisseurs peuvent considérer la période autour du 27 novembre comme une fenêtre d’observation.

Approche en intervalle : après le rebond, il est probable que le prix teste à plusieurs reprises le support à 4000 dollars, il faut donc envisager une dynamique de fluctuation dans cette fourchette.

Niveaux de support : 4000, 3930, 3760
Niveaux de résistance : 4100, 4220, 4320

S&P 500 : correction inachevée, prudence pour le rebond

L’indice S&P 500 a chuté de 0,83 % mardi, atteignant un nouveau plus bas depuis plus d’un mois à 6574. Il est important de noter que cet indice est en phase de correction après le début de la tendance haussière lancée début avril, et cette correction pourrait ne pas être terminée. Les investisseurs ne doivent pas se précipiter pour chasser un rebond à court terme, mais faire preuve de prudence.

Niveau clé : 6760 dollars est une zone d’observation à court terme. Si l’indice parvient à le regagner et à s’y stabiliser, la correction pourrait être terminée.

Conditions pour inverser la tendance baissière : une reprise et une stabilisation au-dessus de 6820 sont nécessaires pour confirmer la reprise de la tendance haussière. En l’absence de cela, la pression de correction pourrait se poursuivre jusqu’à 6550 voire 6430.

Niveaux de support : 6550, 6430, 6330
Niveaux de résistance : 6760, 6820, 6920

Conseils globaux

Les quatre grands actifs présentent des configurations techniques variées, mais tous sont en lutte au niveau de seuils clés. L’or et le pétrole montrent une dynamique haussière, le Bitcoin fait face à une conjonction de rebond et de tendance baissière, et les indices américains n’ont pas encore terminé leur correction. Les investisseurs doivent, tout en évaluant les opportunités de trading à court terme, accorder une attention accrue au cadre de tendance à moyen terme et à la gestion des risques.