هل انتهى شتاء أشباه الموصلات؟

لقد مر قطاع أشباه الموصلات في السنوات القليلة الماضية بفترات من ارتفاع المخزون وتراجع الطلب. لكن NVIDIA أخبر السوق بنسبة نمو إيرادات بلغت 73% أن الشتاء على الأقل قد انتهى في مسار الذكاء الاصطناعي.
ومن الجدير بالذكر أن هذا النمو لم يكن مدفوعًا بأجهزة الكمبيوتر التقليدية أو الهواتف المحمولة، بل كان مدفوعًا بترقية القدرة الحاسوبية. بمعنى آخر، إنه يمثل تغيرًا في هيكل الصناعة، وليس مجرد انتعاش دوري بسيط.
هناك منطقيتان وراء ذلك: الأولى، أن ترقية التحول الرقمي للشركات تتسارع؛ الثانية، أن الذكاء الاصطناعي التوليدي يبدأ من المختبرات ويتجه نحو التطبيقات التجارية. طالما استمر النموذج في التكرار، فإن الطلب على القدرة الحاسوبية لن يتلاشى.
بالطبع، لا تزال أشباه الموصلات صناعة ذات تقلبات عالية. البيئة السياسية، وسلسلة التوريد، وهيكل المنافسة كلها ستؤثر على الاتجاه المستقبلي. لكن التقرير المالي الحالي لشركة NVIDIA يبدو أكثر كأنه نموذج لنجاح تحول هيكلي في الصناعة.
ربما لم ينتهِ الشتاء تمامًا، لكن على الأقل في مجال شرائح الذكاء الاصطناعي، لقد بدأ الربيع في التفتح.#英伟达Q4营收增73%