السلطات التنظيمية في كاليفورنيا تفرض غرامة قدرها 500,000 دولار على منصة الإقراض المشفرة، وتُركز مرة أخرى على مشكلة إدارة المخاطر في الترخيص

【比推】تصدرت إدارة حماية المستهلك والابتكار في كاليفورنيا مؤخرًا غرامة قدرها 500,000 دولار أمريكي على شركة الإقراض المشفر Nexo Capital. الاتهامات التي وجهتها الهيئة التنظيمية مباشرة جدًا: الشركة قامت بإقراض مبالغ كبيرة من دون ترخيص إقراض فعال.

بالنظر إلى التفاصيل، فإن فترة المشكلة كانت طويلة جدًا — من يوليو 2018 إلى نوفمبر 2022، أي ما يقرب من أربع سنوات، حيث قامت Nexo على الأقل بإصدار 5456 قرض استهلاكي وتجاري. والأكثر خطورة هو أن الشركة غالبًا ما تتجاوز خطوات التقييم الأساسي للمخاطر أثناء عملية الإقراض، حيث لم تجرِ تقييمًا عميقًا لقدرة المقترض على السداد، أو ديونه الحالية، أو سجله الائتماني، وغيرها من المعلومات المالية الحيوية.

هذا يعكس مشكلة جوهرية: عدم وجود ترخيص يعني نقص في الرقابة والتنظيم، والنتيجة هي أن إدارة المخاطر تصبح بلا فاعلية. يُطلب من Nexo الآن إكمال التصحيح خلال 150 يومًا، ونقل جميع أموال العملاء في كاليفورنيا إلى كيان مرتبط يحمل ترخيص إقراض كاليفورنيا، وهو Nexo Financial LLC.

هذه الحالة تؤكد مرة أخرى أن في مجال التمويل المشفر، فإن التراخيص والأنظمة لإدارة المخاطر ليست مجرد أوراق، بل هي خط الدفاع الأساسي الذي يؤثر مباشرة على حقوق العملاء. بغض النظر عن مدى ابتكار منتجاتك، فإن تجاوز متطلبات التنظيم غالبًا ما يكون أكثر تكلفة مما تتوقع.