معرفة السوق المبكرة ليوم 5 ديسمبر: انتعاش الدولار، استقرار الين مقابل الدولار، تعديل كبير في توقعات Meta، وتقلبات في أسعار السلع الطاقة

تعديلات الاتجاهات العالمية للصرف الأجنبي، مستويات مفتاحية للين مقابل الدولار تعود إلى الاهتمام

ارتفع مؤشر الدولار 0.2% إلى 99.0، منهياً سلسلة الانخفاضات السابقة واستعيداً دعم المشترين. وفي الوقت ذاته، ظل الين مقابل الدولار مستقراً بشكل أساسي، محتفظاً بمستوى 155 حالياً، حيث ينتظر السوق اجتماع السياسة النقدية لبنك اليابان المركزي في 18-19 من هذا الشهر. ارتفعت العائدات على السندات اليابانية لأجل 10 سنوات بشكل إضافي إلى 1.941%، محققة أعلى مستوى منذ يوليو 2007، مُطلقة إشارات عن احتمال رفع الفائدة من جانب البنك المركزي. وقد كشف مصادر مطّلعة أنه إذا قرر بنك اليابان المركزي رفع الفائدة في هذا الاجتماع، فإن الأعضاء الرئيسيين في الحكومة لن يعارضوا، مما يشير إلى ارتفاع كبير في احتمالية الرفع.

الاحتياطي الفيدرالي يطلق توقعات خفض الفائدة الأسبوع المقبل، بيانات PCE لسبتمبر في المركز

صرح رئيس لجنة الاقتصاد الوطنية بالبيت الأبيض هاسيت بتوقع أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي الفائدة حوالي 25 نقطة أساس في اجتماع لجنة السياسة النقدية الأسبوع المقبل. غير أن عدد طلبات استحقاقات البطالة الأولى في الولايات المتحدة بلغ 19.1 ألف شخص الأسبوع الماضي، أفضل من توقعات السوق البالغة 22 ألف شخص، وانخفض إلى أدنى مستوى في 3 سنوات، وهو ما يشكل قيداً على توقعات خفض الفائدة الإضافي. وفقاً لأداة FedWatch التابعة لبورصة شيكاغو، يتوقع السوق احتمالية خفض الفائدة الأسبوع المقبل بنسبة 89%، أعلى بكثير من مستويات منتصف نوفمبر. يركز المستثمرون على بيانات مؤشر أسعار الاستهلاك الأساسي PCE الأمريكي لسبتمبر التي سيتم نشرها يوم الجمعة، حيث ستؤثر هذه البيانات مباشرة على حكم السوق بشأن السياسة اللاحقة.

الأسهم الأمريكية الثلاثة الكبرى تظهر أداءً متباعداً، أسهم التكنولوجيا والشركات الصناعية في الطليعة

أغلقت الأسهم الأمريكية بارتفاعات وانخفاضات متفاوتة، انخفض مؤشر داو جونز بنسبة طفيفة 0.07%، بينما ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 ومؤشر ناسداك بنسبة 0.11% و0.22% على التوالي. ارتفع مؤشر Russell 2000 الممثل لأداء الأسهم الصغيرة بنسبة 0.76%. انتقل تركيز السوق نحو مراكز البيانات الذكية والتخزين والمفاهيم الكهربائية. ارتفعت أسهم Meta بأكثر من 3% بسبب تقارير عن خطط تخفيض النفقات، وارتفعت أسهم Nvidia بأكثر من 2%، بينما انخفضت أسهم Amazon و Apple بأكثر من 1%. قادت شركات أجهزة الحاسوب وشركات تعدين العملات الرقمية الارتفاعات، حيث ارتفعت SanDisk بأكثر من 9%، و Hut8 بنسبة قريبة من 7%، و Dell Technologies بأكثر من 4%. ارتفعت الأسهم الأوروبية على الخط، حيث ارتفع مؤشر DAX 30 الألماني بنسبة 0.79%، ومؤشر CAC 40 الفرنسي بنسبة 0.43%.

سوق السلع الأساسية: ارتفاع النفط، ارتفاع طفيف في الذهب

ارتفع النفط الخام WTI بأكثر من 1% ليقترب من 59 دولار/برميل، مدعوماً بتوقعات نقص العرض. ارتفع الذهب 0.13% ليبلغ 4205.6 دولار/أونصة. حققت أسعار النحاس في بورصة لندن للمعادن مستويات قياسية جديدة، وصلت إلى 11540 دولار/طن، حيث تخطط تاجرة السلع الأساسية السويسرية Mercuria استخراج أكثر من 40 ألف طن من النحاس من مستودعات LME في آسيا، مما يُنبئ بقلق سوق الفوري من شأن النقص المتوقع في العرض.

ضغوط على سوق السندات، تطفو مشاكل المالية العامة الأمريكية

بلغت عائدات السندات الحكومية الأساسية الأمريكية لأجل 10 سنوات حوالي 4.1%، أعلى بمقدار نقطة أساس واحدة من يوم التداول السابق. تجاوزت الديون السيادية الأمريكية 30 تريليون دولار للمرة الأولى، حيث نمت بأكثر من الضعف منذ 2018. اعتباراً من نوفمبر، بلغ إجمالي أوراق الخزانة والديون الحكومية قصيرة ومتوسطة وطويلة الأجل 30.2 تريليون دولار. رغم تضييق العجز المالي إلى 1.78 تريليون دولار (السنة المالية 2025 )، إلا أن نفقات الفائدة على الديون وحدها تبلغ 1.2 تريليون دولار، مما يشكل أكبر تحدٍ. أشار إلى ذلك خبير استراتيجية الأسعار في مجموعة Citigroup بأنه حتى إذا بلغت إيرادات التعريفات الجمركية 300-400 مليار دولار، فإنها ستظل أقل بكثير من نفقات فائدة الديون، مما يعني أن مشكلة الديون الأمريكية تواجه ضغوطاً طويلة الأجل.

Meta تعلن عن تعديل الاستراتيجية الخاصة بالميتافيرس، قد تنخفض الميزانية بنسبة 30% العام المقبل

يعتزم الرئيس التنفيذي لـ Meta مارك زاكربيرج تخفيض الاستثمارات في قسم الميتافيرس بشكل كبير. كشفت مصادر مطّلعة أن الإدارة ناقشت تخفيض ميزانية قسم الميتافيرس للسنة المقبلة بنسبة قد تصل إلى 30%، وتشمل Meta Horizon Worlds وأعمال الواقع الافتراضي Quest. إذا تم تنفيذ هذه الخطة، فقد يبدأ الفصل الوظيفي في أقرب وقت في يناير المقبل. هذا الإجراء يأتي لأن Meta لاحظت أن تقنية الميتافيرس لم تحقق المستوى المتوقع من حدة المنافسة في الصناعة. وفي الوقت ذاته، طلب زاكربيرج من المديرين تحقيق تخفيض شامل بنسبة 10% في الميزانية، وهو متطلب عادي في دورة الميزانية السنوية.

حركة العملات الرقمية في 24 ساعة: انخفاض البيتكوين، ارتفاع الإيثيريوم

انخفض البيتكوين بنسبة 1.21% خلال 24 ساعة، ويتداول حالياً عند 92.67K دولار؛ بينما ارتفع الإيثيريوم بنسبة 2.13%، ويتداول حالياً عند 3.25K دولار. استمرت أسواق الأصول المشفرة في التذبذب، حيث يتابع المستثمرون تأثير البيانات الاقتصادية الكلية على الأصول الخطرة.

معلومات السوق الرئيسية الأخرى

أغلق مؤشر العقود الآجلة لسهم Hang Seng الليلي عند 25900 نقطة، أقل بـ 36 نقطة عن إغلاق أمس. تخطط الحكومة الأمريكية لزيادة الأسهم في شركات المعادن الحرجة، حيث تُستخدم المعادن الاستراتيجية مثل الغاليوم والكوبالت على نطاق واسع في القطاعات الإلكترونية والدفاعية والطاقة. حققت Ulta Beauty نمواً بنسبة 13% في المبيعات للربع الثالث، وتجاوزت الأرباح الصافية التوقعات، مع ارتفاع التوقعات للسنة الكاملة بالتالي.